$蔚来-SW(09866)$感觉蔚来的问题是：1、内部制度性腐败，很多东西贴牌价格还高的出奇，2、摊子铺的太广，如手机，3、一切都是自研，成本太高，4、摊子铺的太大，如各地的换电站建设太多，使用率不足，5、换电模式本身就是错的

$快手-W(01024)$一个关于业绩的问题都没有，全在追问AI的问题，回答也很简单，25年可灵的商业化将实现跨越式发展

$阿里巴巴-W(09988)$阿里巴巴在AI领域的全面布局和迅猛发展，是其顺应时代潮流、坚持创新驱动的必然结果。在未来，随着AI技术的不断成熟和应用场景的持续拓展，相信阿里将继续在AI赛道上高歌猛进，创造更多的价值和辉煌，为投资者带来丰厚的回报，也为全球AI产业的发展贡献更多的中国智慧和力量。

$美图公司(01357)$第三增长曲线斜率最高，海外生产力工具处初级阶段，提升产品力驱动付费转化路子可走

$快手-W(01024)$炒港股可能都不需要看技术面，看外围环境就行！外面涨了，这边可能调整，美联储不降息的影响应该今天基本结束了，后面个股就回到正常波动了。水往低处流，继续坚信快手今年能破100

$小米集团-W(01810)$浮躁是投资大忌，投资需要耐心和冷静，起伏很正常，要有耐心守得住才有行

$阿里巴巴-W(09988)$国产AI大模型能力持续突破，部署成本大幅下降，加快了细分赛道AI应用的落地推广，今年的或许会成为渗透率提升和AI应用落地的元年

$百度集团-SW(09888)$DeepSeek、百度等中国模型展现出高效和低成本优势，将有助于加速全球AI应用开发，并在全球引发更多技术创新，推动2025年人工智能应用的拐点

$新华保险(01336)$资本状况稳定、业务增长强劲，盈利能力好，市场地位稳定，值得期待

$小米集团-W(01810)$很多人涨的拿不住了，认为小米估值高了。我的看法是：小米的市值至少应该等于十分之一的苹果+十分之一的特斯拉+1个美的。潜力还很大

$医渡科技(02158)$医渡科技已将DeepSeek人工智能模型整合至公司自主研发的"AI医疗大脑"YiduCore，将进一步推动AI技术在医疗健康产业的规模化应用与创新实践。 YiduCore对DeepSeek的接入，提升了深度挖掘数据价值的能力，使得生成更加精准的疾病洞察，有效打通数据与场景之间的壁垒，为研究、诊疗及公共健康三大类场景提供强有力的智能化支持，同时助力医疗服务降低成本，提升医疗行业供给端的效率，提供更加精准的决策能力。截至2024年9月30日，YiduCore已经累计处理和分析了超55亿份经授权的医疗记录，医院网络覆盖超过2800家，疾病知识图谱已基本涵盖所有已知疾病。 根据中国国际广播电台经济之声联合赛迪顾问股份有限公司发布的《2024年人工智能大模型行业调查研究报告》，医渡科技在市场地位和发展能力两个关键指标上均表现卓越，稳居领导者象限第一。 来源：智通财经

$美图公司(01357)$春节前到现在涨了差不多50%，炒短线的卖出很正常。今日跌幅小于预期，目前的价格离到顶还很远

$网易-S(09999)$游戏行业当前的三个基本趋势要搞清楚1. 版号历史性大放水，过去五六年都没今年发的版号多，这意味着内容型游戏会面临更大的冲击，因为社交和挂机小游戏数量将会激增，同一条赛道的竞争对手也会增加。2. 买量成本剧增，手游进入红海时代，爆款的可能性降低，哪家公司能尽快利用AI和工业化管线降低制作成本腾出宣发空间，它就掌握了未来。3. 出海还有巨大获利空间，漫威争锋和三角洲行动这两款中型体量产品海外口碑都不错，国内厂商相比海外厂商成本更低而且游戏内容不容易被别的因素绑架，更加贴近玩家审美

$山东黄金(01787)$山金上午就逆势上涨，强于紫金，下午开盘快速拉升，大概率晚上会有年报预告吧。最近三年山金都是2--4月走了主升浪行情，看今年能否再次走出这个规律。

$药明生物(02269)$医药生物行业在2024年第四季度整体业绩表现良好，收入和利润增速均有所提升。国内医药生物行业在创新药研发、市场拓展等方面取得了积极成果。

$中广核矿业(01164)$2025年电力板块预估能保持良好的收益率，会继续成为市场焦点，发展有一定潜力，可多关注

$上美股份(02145)$大众定位+多品类发展对标中国的巴黎欧莱雅，同时完善渠道发力天猫，推出单品系列提升利润率，且子品牌增长潜力较大。另外，近日微信小店“送礼物”功能测试，用户可在微信小店下单商品后将礼物直接发送给好友，有可能会火爆

长期来看，全球轮胎需求稳中有升，而国内轮胎企业凭借性价比优势在全球的市场份额持续提升，短期来看，国内外需求复苏，原料成本及海运成本回落，企业订单饱满盈利能力修复，建议关注 $赛轮轮胎(601058)$ $森麒麟(002984)$

短期看，宏观基本面或已开始修复，银行顺周期交易逻辑可以期待，可关注： $浦发银行(600000)$ $渝农商行(601077)$ $邮储银行(01658)$ 等

2023-2024年中国航空业供需持续恢复中，航司持续减亏并阶段性印证票价与盈利中枢上升逻辑，2025年，供需继续恢复趋势确定，盈利中枢上升将开启，可关注 $南方航空(600029)$ $中国国航(00753)$ $国泰航空 的窝轮/牛熊证(00293)$ 等