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AI这玩意、缺乏一个苹果时刻，如果AI只是软件的话、那么基本可以选择就盖棺定论：AI是伪命题，；终观计算机时代，都是硬件先行，电脑是、手机也是，苹果是先做MP3再切入手机赛道才有了苹果时刻，那么，AI的硬件设施是什么：数据中心、机器人、智能手表、智能眼镜，或者四者的集合体

“互联网女皇”发布首份“AI趋势报告”，中国企业崛起，烧钱模式遭遇危机

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tg-width=\"1024\" tg-height=\"750\"/></p><p>比如，<strong>ChatGPT在17个月内达到8亿用户，这个增长速度超越了人类历史上任何一项技术。</strong></p><p class=\"t-img-caption\"><img src=\"https://static.tigerbbs.com/ec5cfc068bac471e4b80daa954c00275\" tg-width=\"1024\" tg-height=\"758\"/></p><p>ChatGPT还在蚕食搜索市场份额，<strong>其年度搜索量已经达到3650亿次，是谷歌的5.5倍。</strong>但这种史无前例的普及速度，也意味着竞争的白热化程度同样史无前例。</p><p class=\"t-img-caption\"><img src=\"https://static.tigerbbs.com/6e3b2d562782c03fe9d89209fd21bf9a\" tg-width=\"1024\" tg-height=\"756\"/></p><h2 id=\"id_3873257426\">技术优势将转化为全球主导权</h2><p>最引人注目的是Meeker对AI地缘政治影响的判断。</p><p>她直言“AI领导地位可能决定地缘政治主导权”，这一表述暗示技术竞争已上升到国家战略层面。对于投资者而言，这意味着AI相关投资不仅要考虑商业回报，更要评估地缘政治风险对资产配置的潜在冲击。</p><h2 id=\"id_1652535152\">印度用户撑起OpenAI估值神话</h2><p>报告数据显示，<strong>印度已经成为ChatGPT最大的月活用户来源，使用量甚至超过美国本土。</strong></p><p class=\"t-img-caption\"><img src=\"https://static.tigerbbs.com/def0f94948c5c8da132b2a65eb633813\" tg-width=\"1024\" tg-height=\"597\"/></p><p>这意味着OpenAI高达数千亿美元的估值，很大程度上要感谢印度用户的贡献。</p><p>这个发现颇具讽刺意味——一个总部位于旧金山、靠硅谷风投资金堆积起来的AI巨头，其用户增长引擎竟然来自大洋彼岸的新兴市场。<strong>更关键的是，印度用户对价格的敏感度远超美国用户，这为低成本竞争对手提供了绝佳的突破口。</strong></p><h2 id=\"id_4094308576\">成本暴跌背后的残酷现实</h2><p>报告揭露，<strong>虽然训练顶级AI模型的成本在过去八年里飙升了2400倍，但AI推理成本却在两年内暴跌99.7%。</strong></p><p class=\"t-img-caption\"><img src=\"https://static.tigerbbs.com/cf80119ed49ae7f840e504fc0bd66b21\" tg-width=\"1024\" tg-height=\"675\"/></p><p class=\"t-img-caption\"><img src=\"https://static.tigerbbs.com/71011756c155d6be20aebbf18204a021\" tg-width=\"1024\" tg-height=\"714\"/></p><p>这种剪刀差效应正在重塑整个行业的游戏规则。</p><p>当硬件成本急速下降——<a href=\"https://laohu8.com/S/NVDA\">英伟达</a>2024年Blackwell GPU的单token能耗比2014年Kepler GPU降低了105000倍——那些专注于定制化场景的轻量级模型开始展现出致命的竞争优势。它们不需要OpenAI那样的巨额投入，却能在特定场景下提供“足够好”的服务。</p><p>两者结合，使得顶尖AI产品的成本自问世后迅速下跌。这对于消费者而言是好事，但这也意味着那些希望充分利用技术获取商业利益的公司，将需要更加雄厚的资金实力。</p><p class=\"t-img-caption\"><img src=\"https://static.tigerbbs.com/5a6577ed87148ec348fb0587b72a8ed2\" tg-width=\"1024\" tg-height=\"776\"/></p><h2 id=\"id_2433775118\">中国AI企业崛起，烧钱模式遭遇生存危机</h2><p>数据显示，OpenAI、xAI和Anthropic这三家美国顶级AI公司的预期年化总收入已达120亿美元，但为此它们总共筹集了950亿美元的资金。</p><p class=\"t-img-caption\"><img src=\"https://static.tigerbbs.com/1b431cf80e564565d1a415b76d6b2377\" tg-width=\"660\" tg-height=\"426\"/></p><p>米克尔毫不客气地指出，<strong>OpenAI的估值与收入相比“看上去贵了”。</strong></p><p class=\"t-img-caption\"><img src=\"https://static.tigerbbs.com/d14b0f5f386a747927c37ca9386a8afb\" tg-width=\"660\" tg-height=\"444\"/></p><p>报告指出，随着中国模型和开源替代方案的快速崛起，这些“贵族式”AI公司面临的不仅是成本压力，更是商业模式的根本性挑战。</p><p>对于投资者，米克尔的建议则是“只投资你愿意损失的金额”。她表示：</p><blockquote><p>“把所有鸡蛋放在一个篮子里是很冒险的，因为现在一切都在上涨，看起来无往不利——直到某一天情况突然反转。”</p></blockquote></body></html>","collect":0,"html":"<!DOCTYPE html>\n<html>\n<head>\n<meta http-equiv=\"Content-Type\" content=\"text/html; charset=utf-8\" />\n<meta name=\"viewport\" content=\"width=device-width,initial-scale=1.0,minimum-scale=1.0,maximum-scale=1.0,user-scalable=no\"/>\n<meta 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(AI)》的重磅报告中，这位曾精准预测谷歌、苹果崛起的传奇分析师明确表示，人工智能的增长速度超越了历史上任何技术浪潮。这份报告延续了Meeker一贯的宏大视野，从印刷术发明到Roomba扫地机器人应用无所不包，试图为AI时代描绘全景图。报告指出，AI的发展速度前所未见，其用户增长、使用量和资本支出均呈现出爆炸式增长，正在深刻改变全球互联网格局和工作方式。AI的变革速度“前所未有”米克尔在报告中51次使用\"前所未有（unprecedented）”一词，用以描述AI的开发、采用、投入和使用速度。比如，ChatGPT在17个月内达到8亿用户，这个增长速度超越了人类历史上任何一项技术。ChatGPT还在蚕食搜索市场份额，其年度搜索量已经达到3650亿次，是谷歌的5.5倍。但这种史无前例的普及速度，也意味着竞争的白热化程度同样史无前例。技术优势将转化为全球主导权最引人注目的是Meeker对AI地缘政治影响的判断。她直言“AI领导地位可能决定地缘政治主导权”，这一表述暗示技术竞争已上升到国家战略层面。对于投资者而言，这意味着AI相关投资不仅要考虑商业回报，更要评估地缘政治风险对资产配置的潜在冲击。印度用户撑起OpenAI估值神话报告数据显示，印度已经成为ChatGPT最大的月活用户来源，使用量甚至超过美国本土。这意味着OpenAI高达数千亿美元的估值，很大程度上要感谢印度用户的贡献。这个发现颇具讽刺意味——一个总部位于旧金山、靠硅谷风投资金堆积起来的AI巨头，其用户增长引擎竟然来自大洋彼岸的新兴市场。更关键的是，印度用户对价格的敏感度远超美国用户，这为低成本竞争对手提供了绝佳的突破口。成本暴跌背后的残酷现实报告揭露，虽然训练顶级AI模型的成本在过去八年里飙升了2400倍，但AI推理成本却在两年内暴跌99.7%。这种剪刀差效应正在重塑整个行业的游戏规则。当硬件成本急速下降——英伟达2024年Blackwell GPU的单token能耗比2014年Kepler 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