$上证指数(000001.SH)$  $上证指数 sh000001$ 一季报算是彻底收官了，机构资金又杀回来了！昨天指数直接又冲上4100点，还是熟悉的机构主场节奏。

 

机构选在假期倒数第二天回来，说白了，就是提前为5月份布局呢，这点不用多猜。

 

昨天最猛的板块，毫无疑问是稀土永磁！头部那几家稀土公司，一季度的业绩，差不多就顶得上去年一整年的了，太夸张了！

 

其实月初的时候，我就跟大家分享过：从估值来看，科创蓝筹和稀土这两个机构赛道，是最合理、最值得关注的。当时就提过这块产业链的机会，月中也反复跟大家说过小金属和稀土的逻辑。

 

昨天机构资金回归，主要分两种情况：一种是很多低位的机构赛道开始接力，比如咱们说的稀土；另一种是原来就很强势的赛道，开始加速，比如电子布这类硬件板块。

 

所以接下来大家要注意了，这两种风格不一样，千万别搞混了，一种是可以长期拿着、慢慢格局的，另一种就不行，见好就收，不能贪多。

 

下面跟大家聊聊核心赛道：

 

一、稀土/有色

 

昨天稀土的两个龙头都涨停了，这是整个板块的集体效应，不是单个股票的行情。而且双底已经成立了，接下来就是延续修复的节奏，之前我预判小金属会起来，也应验了。

 

昨天稀土大涨，核心还是财报太亮眼，给机构吃了颗定心丸。再加上章盟主的明星效应，带动了市场的短期情绪，也算是一个意外的事件驱动，助推了一把。

 

稀土还是长期可以博弈的赛道，大家把握好高抛低吸的节奏就行，平常心对待，别追高，也别恐慌割肉。

 

昨天先是稀土先涨，永磁板块可能慢一步，不用急，后续会慢慢跟上的。

 

二、半导体/设备

 

半导体昨天是调整的第二天，我估计再调整两天，就该有修复了，耐心等一等。

 

风向标还是海光，之前冲到前高之后开始回调，但量能一直很充裕，调整完之后，还会反复发力，不用太担心。

 

中芯、寒王这些大家伙，本身就有估值优势，所以整个半导体方向的情绪不算差，稍微调整一下，还会继续表现。

 

另外，今天有个重要消息，美国宣布禁止对华虹公司出口半导体设备，这说明《MATCH 法案》正在逐步生效，后续半导体设备这块，关注度会更高。

 

光刻机是设备的核心，肯定要重点关注。

 

顺带说一句，电子布可能要进入最后的加速阶段了，大家可以多留意。

 

三、绿电

 

绿电现在是游资最活跃的赛道了，政策一波接一波，从来没断过。

 

这个方向是纯游资在操作，不是量化，所以一般不会出现直接A杀或者一日游的情况，节奏相对好把握一些。

 

目前这个板块的龙头、中军，基本上都集中在华电系。除此之外，一些低位有优势的也可以看看。

 

四、商业航天

 

这个方向短期有点分歧，热度退下去了一些，但不用完全放弃，卫星通讯、太空算力、回收技术，这几个还是重点，后续有机会还会起来。