周末三件大事发酵，或将影响本周美股走势！

先快速的回顾一下上周美股的行情，最大的事莫过于周三的美联储议息决议，不出所料的降息25BP，市场似乎一点也不兴奋，周三反而是下跌的。我在星球里之前就给大家写过策略，25BP+衰退不变，如果回调就是加仓的时机。

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果不其然，周四、周五市场立即反应了过来，连续开启了大涨，纳斯达克指数和标普500指数都在周五创出了新高。

周末消息不少，有3件事件或将影响美股部分公司的走势，我整理并加以解读给大家，希望对各位有帮助：

①第一件事：存储芯片正在经历一轮涨价周期。DDR4，R5，HBM都在大幅涨价，三星发出了DDR4/DDR5内存芯片的涨价通知。

从2025年初开始，DDR5和DDR4等主流DRAM内存芯片的现货价格出现了陡峭的拉升。表明市场需求强劲，而供应相对紧张，导致价格持续攀升。直接利好存储芯片的制造商，

如美光科技（MU），全球领先的DRAM和NAND存储芯片制造商。

西部数据（WDC），全球NAND闪存市场的重要玩家。

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9月23日周二盘后，美光将发布新一季度的财报，目前，华尔街预期其实现营收112亿美元，同比增44%，调整后净利润31.6亿美元，同比大增近300%。

此外，华尔街对指引寄予厚望：预期其实现营收118～120亿美元，调整后EPS为3.03美元。

但是，美光在周五之前可是连续上涨了12个交易日，是今年费城半导体指数表现最好的上市公司之一，上涨了94%！

过去几次，美光财报次日表现为：

+14.23%；

-8.14%；

+14.8%；

-16.23%；

-8.06%；

-0.98%。

市场预期美光财报后波动率10.3%，属于比较高的水平。我认为由于近期股价涨幅较高，外加市场预期较高，美光的财报可能不能完全让华尔街满意，因此对于持有正股的继续拿着没问题，但博弈财报期权的，谨慎参与。

②第二件事：谷歌大规模部署OCS光路交换机。

在X上，周末很多博主在讨论谷歌大规模部署OCS技术于其AI基础设施的话题。

什么是OCS呢？简单解释一下，OCS 全称为 Optical Circuit Switch，即光电路交换机（或光路交换机）。这是一种先进的网络交换技术。

传统的数据传输过程是：光-电-光，中间需要一个电交换，把光信号转为电信号再转回光，容易拥堵且耗能。

而谷歌现在的OCS：光-光。直接在光域中切换光信号路径，实现电路级别的光交换。这大大降低了延迟、功耗和成本，尤其适合大规模 AI 训练和推理场景，比如连接数千个 GPU 或 TPU 芯片，形成高效的“超节点”网络拓扑。

对谷歌来说，肯定是利好！谷歌作为 OCS 技术的先驱和最大实践者，这波讨论强化了其在 AI 基础设施领域的领先地位。

③第三件事：马斯克Grok 4 Fast首发霸榜，挑战了OpenAI霸主格局。

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9月20日xAi发布的AI模型变体Grok 4 Fast，速度更快、计算资源消耗更低（据称仅为Grok 4的60%）。

一经推出，就迅速登顶多个AI基准排行榜（如ArtificialAnalysis的智能评估榜单），其性能与Google的Gemini 2.5 Pro相当，但成本仅为其1/25。

对特斯拉的股价也会有提振作用，此前市场传闻Tesla可能投资xAI或整合Grok技术用于机器人和数据中心，就曾推动股价在7月的上涨。

我认为近期特斯拉的股价也是受多重利好因素影响，一旦xAi与Tesla深度融合，股价冲向488甚至更高500完全不是问题。