近日，马上消费披露了2022年年报，不难看出，公司在过去的一年实现了提质增效穿越周期、科技质变夯实金融普惠的初心。值得一提的是，与其年报一同亮相的还有公司服务新市民的首份成绩单。据悉，马上消费新市民专项服务上线后，累计服务新市民256万人，累计投放贷款23亿元，服务新市民消费1亿元。   新市民服务直击痛点   无疑，在探索新市民金融服务的过程中，消费金融机构扮演着不可或缺的重要角色。据了解，在提供普惠金融服务的同时，马上消费围绕不同场景提供“定制化”产品，解决新市民的金融需求痛点，对他们进行“个性化”帮扶。 对消费金融机构而言，做好新市民金融服务，对完整、准确、全面贯彻新发展理念、疏通国民经济良性循环、构建新的发展格局、实现高质量发展、落实普惠金融、协同促进人民富裕、全面推进以人为核心的新型城镇化具有重大意义。 据调查，新市民在创业、就业、住房、教育、医疗、养老等诸多领域都有金融需求，并且，相关需求有着鲜明的特点。其中在信贷方面，新市民对小额、短期的周转性资金需求极为普遍，相比额度和利率，他们更在意贷款的便捷性、灵活性，更需要普惠金融服务。而消费金融与新市民工作生活涉及的消费场景紧密关联，是一种近距离触达新市民的新金融业态，非常契合新市民的信贷需求。 2022年，马上消费秉持着用户为本、追求极致的理念，公司旗下安逸花产品积极走近和了解新市民需求，洞察和启迪他们的生活，启动了系列新市民专项帮扶计划，为新市民推出了有“针对性”的产品和服务。 具体来讲，安逸花通过挖掘用户奋斗背后的故事，向新市民群体传递品牌理念，在提升品牌知名度和美誉度的同时，通过对新市民群体的深入关注、提供金融福利抵扣券以及惊喜实物礼等多项新市民专属福利活动，切实为新市民群体提供更优质的服务。 针对新市民需求痛点，安逸花开展了“新市民-55奋斗日”、 “新市民-星火力量点亮未来”、 “新市

文 | 周公子在商业银行大财富管理业务集体奔涌的当下，微众银行于近日发布了“微众银行财富+”品牌。可谓有点及时，又有点特别。及时在于，买方市场正在呼唤财富管理的新方向。近年来，数字财富管理规模化、集约化发展，使得投资理财门槛和成本持续降低，财富管理有显著的大众化趋势。大规模涌现的“买方需求”，正在期待金融机构的财富管理服务更能惠及广大客群。特别在于，“微众银行财富+”不简单以资产划分客群，亦不以资产挑客，聚焦的是数字化的财富管理服务。从买方视角出发，力求把财富管理服务的专业度做“深”，覆盖面做“广”。“微众银行财富+”的这一打法，可以说是一如既往地继承了“让金融普惠大众”的使命，既成为财富管理的一个新方向，也是微众银行在零售业务的又一新起点。Part 1数字化拓宽财富管理深度与广度要知道，普惠金融不仅仅是指借贷需求，财富管理也是一个非常重要的领域。截至2021年末，中国个人金融资产规模已达到195万亿人民币。据BCG预计，中国财富管理市场未来10年将以10.6%的年复合增长率高速增长。而到2030年，中国数字财富管理市场规模将达到358万亿。面对庞大的用户基数，数字化是让财富管理服务变得“触手可及”的基础。数字技术助推资源配置效率提升，能够有效降低交易成本，一方面能够压低服务门槛，从而使得财富管理能够覆盖更广的客户群体；另一方面也能够解决传统物理网点局限，让偏远地区、特殊人群（视障、老人等）能够享受数字时代更好的金融服务 。依托自主研发的银行分布式架构提供7*24小时一站式数字财富管理服务，微众银行依托人工智能、区块链、云计算、大数据等技术提供丰富的数字产品及权益，依托科技智能与真人顾问的智慧融合提供有温度的服务体验，全方位、多维度为客户提供数字安全屏障。在此基础上，产品和服务体验才能不断优化。近年来，微众理财端“爆款”产品频频出圈，正是得益于好科技底子：一来，即便是面对客

文 | 周公子 一边，是近年来存款规模快速增长，今年一季度又创历史新高；另一边，是自去年11月的“破净潮”后，银行理财续存规模明显下降。这不禁让我们窥见了存款规模“狂飙”的另一面：不完全是爱存钱不爱消费，更不可忽视的是在银行理财全面迈入净值化时代的当下，大众财富客群为何在“破净潮”后集体涌向存款产品。 放到财富管理市场来看，也不禁令人深思，当财富管理之行成为零售转型主流的当下，银行是否真的为合适的投资者提供了合适的产品？机构对大众投资者的“情绪管理”和投教陪伴，又是否能跟上市场波动的考验？身处财富管理分层经营中下游的“大众客群”，又该如何获得更有质量的财富管理服务？ Part 1 什么才是“合适” 众所周知，银行理财的主要客群是风险偏好较低的大众投资者。对于这类客群而言，他们往往更青睐低风险、流动性高的产品。而从银行理财的净值化转型过渡期看，也是较为平稳的，但是否真的为合适的投资者提供了合适的产品？ 要知道，虽然目前市面上的理财产品设计已经很丰富了，但其实有近半数都是现金管理类产品或日开型产品。 当然，这也是为了满足大众投资者既要有收益，又要收益稳健，还要申赎灵活的需求。从去年四季度的数据表现看，也很好印证了这一点： 根据普益标准统计，2022年4季度，固定收益类理财存续规模约11.1万亿，相比3季度的13.4万亿下降近2.3万亿；与此同时，具有避险属性的现金管理类理财产品存续规模逆势上升14.38%至5.99万亿，相比3季度增加7500亿。 由于固定收益类理财底层资产主要配置债券等固收资产，受4季度债市波动影响，该类型理财大部分出现净值下跌现象，导致投资者大量赎回，并以此转向流动性和安全性更高的现金管理类理财或银行存款，这可能也是导致4季度居民存款大幅增加的原因之一。 换句话说，对投资者而言，最好是收益、稳健、灵活都不能少，但对理财产品的净值化管理而言，这是一个艰巨的挑战

创新在没有成功之前，人们都会说这是异想天开。7年前，在大家都忙着过双十一的时候，谁能想到“金融版”双十一也能深入人心。平安“财神节”用万亿级成绩单证明，创新营销不仅能走进消费生活，也能走进金融生活。作为业内独树一帜的存在，中国平安从来就是“造风者”而非“跟风者”。 携全集团精锐产品持续造势7年，平安“财神节”的创新与成功，从不是一蹴而就的事。 今年，平安“财神节”升级“18节”，意在全年逢8庆祝，于潜移默化中引导每一位投资者树立更健康的财富观，走进更专业、有规划的金融生活。01 造风者：从诞生到蜕变式成长 自2013年余额宝面世，互联网理财大幕开启，投资理财需求线上化的速度加快。彼时大部分互联网理财平台都处于起步阶段，无论是金融产品和投资者教育都亟待完善。 2014年，平安“财神节”应运而生。得益于综合金融集团的优势，“财神节”在诞生之初便有着丰富的产品底蕴，能够满足投资者“一站式”的财富管理需求。也早在2014年，平安集团就已经将战略锁定“个人金融生活服务”，致力于解决用户一站式、全方位、多品类的金融需求。 一直以来，中国平安都是对市场变化反应最敏感的“造风者”，“财神节”从诞生到成长成熟的7年，完美抓住了国民理财习惯从线下转向线上移动端的黄金7年。 结合当时移动端快速增长的用户需求，2014年平安“财神节”上线不到20天即创下逾2000亿元的销售规模。当时参与平安“财神节”的大多是拥有较多可投资资金的新富人群，他们对专业金融服务有较高需求，并且投资理财神经非常敏感。“财神节”对理财门槛的降低和线上理财理念的推广，正好抓住了新富人群的特性。 从此，抓准“岁末年初”的这一特殊时点，引导大家积极投资理财，成为了平安“财神节”陪伴大家“跨年”的招牌动作。 2015年，“财神节”首次尝试引入跨界营销玩法，与当时正居于“互联网风口”上的滴滴打车、Uber等出行APP联手打

近日，头部金融科技企业密集披露的一季报中，显然有两个关键词，一个是小微金融，一个是数字经济。伴随着今年5月全国政协召开的“推动数字经济持续健康发展”专题协商会，再次强调了数字经济对我国转向高质量发展的推动作用，“支持平台经济、民营经济发展的”的明确信号再次释放。众所周知，在数字经济发展提速的大背景下，金融业数字化转型进程也在提速。其中，中小型金融机构对数字化转型更为“焦虑”。金融科技企业，显然也捕捉到了这种“焦虑”中的产业数字化发展机遇。与很多大型银行相比，中小银行在数字化过程中往往缺乏体系化的数据资产管理能力，也缺乏数据资产与业务使用的联动性。如何避免“被动”地为数字化而数字化，如何在借助外部金融科技机构提高数据与业务之间联动性的同时，也保持“主动性”，依然会是中小银行数字化转型过程中的主要焦虑所在。01-▽-焦虑一：借助外部力量的利与弊以不少中小银行选择与金融科技企业合作的互联网贷款业务为例，借助外部力量确实能让业务快速“数字化”，也能快速提升规模。比如，中诚信国际发布的《2021年济宁银行跟踪评级报告》显示，济宁银行与微众、网商、蚂蚁、京东、百度等互联网平台及银行合作，发放线上消费及经营类联合贷款。截至2020年末，该行线上贷款余额为 242.53 亿元，同比增长13.43%，在个人贷款中占比 88.02%。其中除了自主线上贷款产品“济时雨e贷”余额为19.65亿元，剩余主要为联合贷。然而，业绩虽然上去了，但在此过程中，自身的数字资产对业务贡献度如何，数字资产与业务的联动程度有无提升，却需要打个大大的问号。中小银行如何在“主动”寻求数字化转型时，也同时避免因业务过度依赖而“被动”，是绕不开的难题。早在2020年下半年开始，监管就已不断加码，要求商业银行强化风险控制主体责任，独立开展互联网贷款风险管理，自主完成对贷款风险评估和风险控制具有重要影响的风控环节，严禁将关键环

7月2日，2023年第十届中国中小企业投融资交易会（简称投融会）在北京开幕，信也科技首席运营官王玉翔到会做题为《用数字科技精准满足中国小微融资真实需求》的主旨演讲。 信也科技首席运营官王玉翔 以下为王玉翔主旨演讲实录，细节素材略有补充： 小微信贷具有重要的经济和社会作用，在宏观上关系国家整体经济动能，关系消费刺激内需，也事关亿万劳动者就业。当前，在国家支持和金融监管政策引导下，金融机构为小微群体提供的信贷支持力度取得了长足的进步，在切实服务实体经济发展领域取得了巨大成效。 不过，在市场需求满足层面，调研数据表明，小微贷款——尤其是长尾的个体工商户贷款仍有较大市场空间，金融资源配置仍需更加优化均衡。在市场供给层面，金融机构仍面临着小微群体量大面广需求标准化难度高、数字化程度低、风控成本高等三大难题。 信也科技 $信也科技(FINV)$ 立足于为金融机构提供数字化服务，在此前的16年间建立了完整的数字化金融服务体系，有能力深度服务金融机构的消费金融及小微金融业务。 Part 1 小微金融的巨大市场空间 2013年至2022年的十年间，随着国民经济的发展，中国小微企业和个体工商户已成为重要的市场参与主体。根据市场监管总局数据，截至2022年底，全国登记在册市场主体1.69亿户，其中中小微企业数量超过5200万户，个体工商户1.1亿户，中小微企业和个体工商户占各类市场主体比例分别达到65%和96%。 然而，受整体经济动能切换影响，中小企业发展和个体工商户生存发展面临诸多困难，其中融资难融资贵是制约其发展的瓶颈。与此同时，国家政策鼓励和支持各类金融机构脱虚向实，服务实体经济，引导搭建多层次资本市场体系，进一步完善中小企业发展的政策环境、金融环境。 在企业经营层面，国家政策以降税费、降成本、优化营商环境为抓

北京时间11月26日，中国领先的新消费数字科技服务商乐信（NASDAQ：LX）发布2024年三季度未经审计财务业绩，公司营收36.6亿元，利润（Non-GAAP EBIT）4.09亿元，环比增长33.2%。得益于持续的风险及数据底层能力建设，新增资产质量逐季改善、大盘资产结构更优质健康，各项风险指标全面向好，资金成本下降，业绩迎来高质量增长。 风险方面，三季度新增资产中的优质资产占比超过75%，早期风险指标FPD7环比下降约13%；大盘入催率相较于二季度下降约9%。 三季度，优质的资产质量受到更多金融机构欢迎，资金成本再创历史新低，环比二季度下降98个BP。 为更好践行股东回报承诺、展现公司长期发展信心，乐信 $乐信(LX)$ 在延续一年两次分红（上半年分红已于10月发放）基础上，决定加大分红力度。经董事会批准，从2025年开始，乐信分红比例将从目前净利润的20%提升到25%。 乐信CEO肖文杰表示：“过去一年，我们审慎经营，持续加强风险底层能力建设、聚焦优质客群、推进公司精细化运营能力提升，取得明显进展。公司大盘资产更加健康，结构也更加向好，风险迎来拐点，资产盈利性开始修复。 展望未来，我们将继续秉持审慎经营原则，继续加强风险管理，注重有质量的增长，加强消费场景投入，打造差异化的竞争优势。2025年，我们对资产质量持续改善、盈利加速修复充满信心。” 底层能力建设效果显现，推动利润持续回升 财报显示，三季度乐信研发投入1.49亿元，同比增长17.7%，继续保持行业领先，进一步夯实乐信风险、技术底层能力，为双轮驱动战略注入澎湃动力。 风险方面，从去年底开始，乐信对风险体系进行全面升级，包括加强全生命周期风控管理体系、提升风险监控预警能力、开发策略机器人、升级智能反欺诈模型等，应对风险能力显著加强。三季

文 | 周公子 从各家头部金融科技公司的Q1财报表现看，伴随消费市场逐渐复苏，信贷需求也在逐步恢复。营收及撮合贷款总额，都有走出去年“U型”低谷的趋势。 不过，不止有行业时代变了，利率环境也变了。 自去年来，压降借贷端利率已成为金融科技行业面临的共同压力，伴随今年6月“大限”将至，压力测试已可在一季报中窥见。多家头部机构均在财报中提及，借贷产品的平均定价利率在持续下行。 除此之外，信贷需求虽然疲弱，但已在“复苏”。4月11日，据央行数据显示，一季度人民币贷款增加10.6万亿元，同比多增2.27万亿元。 在产品利率压降、资产端仍较为缺乏的双重压力之下，金融科技行业的一季度依然迈入了温和“复苏”通道。值得庆幸的是，资金端成本下降在一定程度上缓解了“息差”压力，新的业务增长点也在显现。 Part 1 压降资金成本 瞄准“促消费” 多家金融科技企业都在Q1财报中提到了促进消费信贷“需求回暖”、“温和复苏”等关键词，不过整体行业环境仍不容乐观。 有平台在财报中直言，已经看到了中国经济复苏的迹象，第一季度消费者支出增加，并且GDP的增长好于预期。然而，内需不足的问题仍然突出，经济复苏的基础还不牢固。于行业而言，个人金融行业的竞争加剧，在获客方面面临挑战。 因此，压降资金成本，共同发力“促消费”是行业一季度的主基调。 其中，奇富科技 $奇富科技(QFIN)$ （原360数科）提到，季度内消费者信心恢复进一步改善。同时，也进一步扩展与金融机构合作，“进一步将总体资金成本降至历史最低水平”。 一季度，奇富科技撮合和发放贷款总额为1095亿，同比增长10.7%，环比增4.7%。 小赢科技 $小赢科技(XYF)$ 的营收、净利也录得“双增”