$ORCL 20250919 300.0 PUT$卖call强平后如何“自救”，败是期权，成亦期权！ 先说策略：buy 0919 300 put+buy0912 310put 9🈷️9日甲骨文财报公布前我做了sell0919 270 call+sell0919 210 put的跨式策略赚取“权利金”；10日财报公布后，甲骨文财务数据不及预期，但跟几个客户4550亿$的未来五年订单引爆市场，270call被系统强平（ps:预留了2倍保证金,但不足）；10日甲骨文开盘从240$收盘价直接涨到320$，连止损都没有机会。这时我开始考虑如何“自救”，马上反手buy 0912 310put两手和buy 0919 300 put两手期权。（当时还是保守了一些，应该卖320平值的put,而不是虚值）。 9月11日“画饼”甲骨文在一片质疑声中开启下跌模式，跟open Ai的超大订单每年只有10%可以得到确认；“画饼”拉升市值终究行不通。 昨晚盘中在300$和290$多空多次拉扯，9月12日未平仓大单期权在300$处有9800手；300$成为短期博弈的重要点位；最终还是收在最低处291$附近。 财报中那手270的call亏损已经回来了50%,经历这次的甲骨文财报策略；我在想：如果下一次遇到类似的风险,做为策略家应该如何处理呢？总结起来： 1、如果没有实质性利好，（类似甲骨文画饼情况），卖call失败就马上反手买put,最好平值！ 2、遇到暴跌，策略失败后要冷静；切记不要乱操作；这时候是“自救”最好的时间。 3、多学习期权知识，玩好期权是一门艺术！懂得用不同策略应对各种挑战。

$ORCL 20250919 270.0 CALL$复盘一手期权怎样亏5200刀， 甲骨文财报“惊天大雷”让多少人爆仓？ 初玩期权时，听到前辈们常说的一句话“买期权亏损有限，卖期权亏损无限♾️”。我一直觉得做卖家虽然赢利有限，但胜率高；出现亏损，只要严格止损也是可以接受的。况且不断的学习和操作，8月份开始期胜率基本上保持在95%以上；但正是这样的观念，甲骨文财报策略“黑天鹅”给我上了深深一课：一手sell0919 270call 亏损5248$；普通人一年工资在一夜之间化为乌有！[流泪]  [流泪]  [流泪]  相信昨夜甲骨文做空爆仓的人还有很多！[心碎]  [心碎]  [心碎]  [心碎]    今天主要复盘为什么会亏，人总是善忘的，记吃不记打，文字或许可以随时提醒⏰自己。说实话昨晚美股9:30开盘时看到账户被系统强平时，我心理不算难过；成年人做错了，就要承受代价；跟市场先生做对手，输赢都是必须接受的。 从8月进入财报以来，我做财报策略胜率保持在95%左右；每次选择行权价时和方向时我都尽量安全为主；权利金少一点没关系。但对甲骨文这只股票不熟悉，在下单前花了两个小时认真研究了一下；按自己的交易系统选择了卖出sell0919210put+sell0919 270call宽跨式策略；策略下单后，我一直在看盘。股价基本上在236～240之间波动，临近收盘时240$；按历次财报后波动振幅8.2%计算，210/270的行权价距离240有12%的波动范围；可以安心睡觉。[汗颜]  [汗颜]  [汗颜]   4点后的暗盘股价也在240左

$阿里巴巴 垂直价差 251003 CALL 190.0/CALL 185.0$ 短期利好IV值高溢价，高位用期权做空阿里巴巴！ 策略：sell 1003 185call+buy 1003 190 call 最大盈利：98.5$  最大亏损：401.5$ 盈亏平衡点：185.98$ 预计保证金：500$ 策略胜率：85.8% 策略分析： 阿里巴巴受jack ma 回归和与NVDA合作物理AI系统两大利好，短期冲高到182.15处，创历史新高！市场目标价：182.47$，已经处于目标价附近；有回调的可能。 10月185call守短期利好IV较历史波动率溢价15%；高波动适合做卖方。卖出1003 182call,同时，对冲风险买入1003 190call,把风险控制在5$内。 VIX突破20时，反手买入平值put对冲“黑天鹅”

$英伟达 垂直价差 251003 PUT 175.0/PUT 165.0$ 今晚美国财政资金将用完，大盘短期走势需要方向；英伟达盘中急拉急跌，说明多空博弈激烈，已经获利80%以上，就及时收割吧！

$NVDL 20251003 91.5 CALL$ 股市中永远比拼的是人性，期权更是放大器！人性在所有的利益面前都无所遁形！

$Robinhood 宽跨式 250926 PUT 115.0/CALL 130.0$盘感不对赚点小钱马上收割，君子不立危墙之下！ 昨晚看盘，因为罗宾汉这手期权🀄️有卖130的call，所以一直关注HOOD的趋势。开盘就跳空高开，动力很足；随后虽然被空方拉下来了，但我还是觉得不对劲，马上平仓了期权。虽然只赚了几十刀。随后看了看没啥可以操作，就早早睡觉，早上起来看，HooD最高涨到了130.07，击穿了130的call。看来平仓还是很有必的，毕竟君子不立危墙之下。找了一下新闻，找到了罗宾汉异动的原因： 美国金融监管局拟修改现行的2.5万美元最低权益规则要求，现行规定：交易者必须在保证金账户中维持至少2.5万美元的余额，才能在五个交易日内进行四笔或以上的日内交易。美国金融业监管局（FINRA）本周批准了修订方案，将取代这一长期存在的门槛，将以新的日内保证金规则取而代之，使小额账户更容易参与活跃的日内交易。这有利于罗宾汉的业绩提升。 虽然，9月26日到期罗宾汉不一定保持到130以上，但把风险暴露在外，期权交易可能“得不偿失”，更何况已经实现了近30%的收益。

$NVDL 20250926 91.5 CALL$ 英伟达与OPen Ai 千亿级合作，形成短期利好。技术面与资金协同走强（高关联度）：MACD在9月22日形成显著金叉且柱体放大，配合单日14亿资金流入，6日RSI突破70进入强势区间，显示短期上涨动能强劲。 期权市场隐含对冲需求（中关联度）：深度虚值看跌期权(如85.0 PUT)成交量激增，IV/HV比值普遍超1.3，显示部分资金正在支付高溢价对冲下行风险，与正股强势形成背离。 主力合约异动警示（低关联度）：近月182.5/185.0 PUT出现多笔千万级成交，未平仓量激增，需警惕短期获利回吐压力，但技术面未出现明确反转信号。

$英伟达 VERTICAL 251003 PUT 175.0/PUT 165.0$ 英伟达1000亿投资OPenAi,价差策略收取权利金。

$Robinhood STRANGLE 250926 PUT 115.0/CALL 130.0$ 罗宾汉开仓宽跨式，震荡行情收取“权利金” 策略：sell 0926 115 put+sell 0926 135 call 最大盈利：193$ 最大亏损：∞ 盈亏平衡点：113.06，131.94 Delta值：0.128 胜率：87.2% 开仓原因：罗宾汉纳入标普500后，吸引38亿基金被动买入；但高管和联合创始人大量高位套现；近5日资金流入1.25亿，到日内以大单卖出为主；说明多空分歧比例大。 截止8月末用户数量下滑至2670万，跌幅-0.7%；尽管与Seakr合作嵌入式金融技术合作有利于增加用户粘性，但任需要三季度财务数据做支撑。 市场目标价：121.51$，正股价格已经超过目标价，有回调的可能；短期支撑位93.59$，阻力位124.79$，正股位于阻力位附近；行权价130的call在突破126后，可买入135call做保护。IV值65%处于较高位置，适合做卖方策略。

$两倍做多波动率指数期货ETF(UVIX)$  恐慌指数磨损太大，毕竟每年大涨机会就那么几次；还是用期权策略来对冲更合适！

$英特尔 VERTICAL 250919 CALL 36.0/CALL 34.0$一觉醒来，居然实现目标89%了，看来 昨晚英特尔的做空策略完美！

$英特尔 VERTICAL 250919 CALL 36.0/CALL 34.0$ 英伟达50亿入股，如何用期权做空英特尔 策略： sell20250919 34cll+buy 20250919 36call 最大盈利：28$，预计年化收益：2520% 最大亏损：172$ 保证金：200$ 盈亏平衡：34.28$ Delta:-0.146,    策略胜率：85.4% 策略分析：       9月17日盘后英伟达公布50亿$入股英特尔，占英特尔股份4%；这1️⃣消息导致19日英特尔开盘股价最高达到32.20$，上涨29.36%，创下52周单日新高。一举突破阻力位24.96$。 从基本面来看，英特尔市盈率-6.66，每股收益TTM-4.37，处于亏损状态。机构平均价：21.97$，目前股价已经远远超出平均价。RSI值：90.69，严重超买。 IV值152.6%，因为事件驱动导致短期IV值升高；适合做卖方获取权利金。 从9月19日未平仓期权大单来看，主要选择33/34/35卖call的行权价，为安全和权利金考虑，选择sell20250919 34 call,同时为防止突破34的行权价，加保护腿36。 很多时候会觉得既然做空，为啥一定要加保护腿去磨损权利金；上一次甲骨文双卖宽跨式财报策略的叫做告诉我：做期权策略，特别是卖方单次利润一般就几百刀；即使你胜率98%，但一次做错，所有的盈利不仅亏损，本金野会受到严重损失！这是血一样的教训！ 让我们期待明天的大丰收吧！

$AAPL 20250919 240.0 CALL$ 收割了，通胀数据和就业数据冲突，美联储也开始犯难了，要不要降息？降多少？鲍威尔头大了。标普500下跌，黄金这波将会引发今年第二波行情。

$FIG 20250919 65.0 CALL$ 原来基本上都只做卖方，偶尔做一下买方，感觉也挺好的。

$ORCL 20250912 310.0 PUT$ 甲骨文财报卖出270call被强平，反手我就买了4手put!不相信甲骨文的大饼能持续画下去；但第一次这么操作，虽然回血了一些，但行权价和时间上还需要改进！

$两倍做多波动率指数期货ETF(UVIX)$  大盘正在上涨的都是一些什么股票？潮水退去才知道谁在裸泳！

$ORCL 20250919 300.0 PUT$ 泡沫终究会被刺破，一个靠画大饼的业绩能持续多久？

$FIG 20250919 65.0 CALL$ 开仓FIG，严重超跌！这么低的价格位置不买？

$AAPL 20250912 240.0 CALL$ 开仓苹果，有点超跌了

AI的“大饼”再次被甲骨文画到狂热，亩产十万斤的笑话可能再次上演；大多数人都是有健忘症的。郁金香和南海泡沫犹在耳边，🉑在人性的贪婪面前，一波又一波韭菜冲进泡沫中！