最近市场上涨得好的都是反内卷的标的，典型的就是“有机硅”概念股，已经有三连板个股了。此前我对有机硅价格见底判断是成功。
其他板块中， 煤炭、造纸、锂矿等商品板块也有不同程度上涨。但“反内卷”还需要具体举措，单凭“反内卷”的口号没法让行业参与者心甘情愿地拱手让出份额。记得7-8年前就有“供给侧改革”的说法，后续国有集团兼并重组加快，资源型企业竞争减弱。比较典型的案例就是几家稀土企业的合并，才让稀土避免卖了白菜价，以至于 $北方稀土(600111)$ 有现在提价的底气。不过本轮资源板块上涨未必意味着价格反转的到来。
像光伏、新能源车等行业参与者多是民企，“合并”、“重组”、“减产”对该类企业的约束性不强，之前“内卷”更像是以战止战的市场化竞争。因此“反内卷”政策很难上述行业成为像AI、机器人那样有人气的板块。
近期市场中除银行、保险板块持续上涨外，其他原热点板块基本处于轮动状态，意味着指数可能临界“冲关”状态。在此位置想要加仓的散户要小心为上，一旦冲关失败，波动性对散户的冲击也会比较大。