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近期机构与著名投资者的持仓变动及原因评估

第三季度，华尔街巨头在科技股，尤其是“科技七巨头”上的操作出现了罕见且显著的分歧。主要动向可以概括为以下两类：

· 继续看多，加仓科技龙头

· 关键机构：摩根大通、富国银行、城堡投资（Citadel）。

· 主要操作：摩根大通将英伟达提升为第一大重仓股；富国银行全面增持“七巨头”；城堡投资创始人肯·格里芬大幅增持微软、英伟达、Meta和苹果，但减持了亚马逊。

· 原因评估：这些机构可能认为人工智能（AI）等长期趋势将推动科技巨头持续增长。对于格里芬减持亚马逊，分析认为可能仅是投资组合的再平衡，而非对公司基本面的看衰。

· 转向防御，减持或清仓高估值科技股

· 关键机构/投资者：桥水基金、伯克希尔·哈撒韦、软银集团、沙特主权基金。

· 主要操作：桥水基金大幅减持英伟达（-62%）、Alphabet和亚马逊，转而增持标普500ETF；伯克希尔连续减持苹果，同时新建仓Alphabet；软银清仓英伟达；沙特主权基金清仓了包括英伟达、苹果在内的51只美股。

· 原因评估：这些操作主要出于风险控制。原因可能包括：对美股高估值的担忧、投资组合的获利了结（如软银为AI新项目筹资）、或转向更具防御性的资产。

为方便你快速了解主要投资者的具体操作，现将关键信息整理如下：

著名投资者动向

· 沃伦·巴菲特 (伯克希尔·哈撒韦)

· 减持：苹果、美国银行。

· 增持/新进：Alphabet (谷歌母公司)（新建仓，价值约43亿美元）。

· 可能原因：对苹果的减持可能出于税务考虑或估值担忧；建仓Alphabet可能是其投资经理对AI和云业务价值的认可。

· 雷·达利欧 (桥水基金)

· 减持：英伟达(-62%)、Alphabet(-超50%)、亚马逊(-9.6%)、博通。

· 可能原因：转向防御，降低高估值科技股敞口，增持标普500ETF。

· 孙正义 (软银集团)

· 减持：清仓英伟达。

· 可能原因：为向AI基础设施（如投资OpenAI数据中心）等领域进行新的重大投资筹集资金。

· 肯·格里芬 (城堡投资)

· 增持：微软（仓位翻倍，成为第一重仓）、英伟达、Meta（增仓超120倍）、苹果（仓位翻倍）、特斯拉、Alphabet。

· 减持：亚马逊(-39%)。

· 可能原因：整体看多科技巨头。减持亚马逊原因不明，推测为投资组合再平衡。

主要金融机构动向

· 摩根大通

· 增持：英伟达（晋升为第一大重仓）、苹果、Alphabet。

· 核心观点：坚定的科技多头。

· 花旗集团

· 减持：大幅抛售英伟达(-28.22%)、微软、苹果、亚马逊。

· 可能原因：显著收缩在科技巨头上的风险暴露。

· 富国银行

· 增持：全面增持“科技七巨头”，尤其是Alphabet(+17.96%)和特斯拉(+24.07%)。

总结与提醒

总结：当前机构动向的核心分歧在于对以AI为核心的科技股未来走势的判断。一方继续“贪婪”加码，另一方则出于估值和不确定性考虑“恐惧”地转向防御。

重要提醒：

1. 信息滞后性：13F报告披露的是截至上个季度末的持仓，无法反映机构在报告公布后（即当前季度）的每日操作。

2. 不构成投资建议：机构操作基于其自身的资金成本、风险承受和投资策略，盲目“抄作业”风险很高。例如，肯·格里芬减持亚马逊，但分析师认为该公司基本面依然强劲。

3. 关注官方文件：最准确的信息来源是美国SEC官网的13F报告。