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长鑫存储首日暴涨465%。一签赚20,170元。市值直逼5000亿美元，盘中市值甚至超过了老牌半导体厂商英特尔。

存为亡又一次变回存为王。

但隔壁的存储大国海力士和三星，却没什么动静。

万亿美元合作没有引爆的韩股，靠白骑士长鑫来救

上周五李在明带着三星海力士掌门访美，一签就是9500亿美元的大单。

最近半导体行业的计量单位动不动就千亿和万亿美元，让人胆战心惊。

但这所谓的订单，基本上就是大家一起碰个杯画个饼，海力士一直是英伟达的核心HBM供应商，签不签都不会有太大的改变。这次只是官宣两家公司情比金坚，英伟达和SK海力士一起开发下一代内存，卖给英伟达生产Vera Rubin，SK电信再采购英伟达的铲子做Token工厂。

简单说就是我英伟达可以买你海力士的昂贵存储，但你也要把我的产品买回去。

如此循环，类似于去年英伟达和OpenAI的左脚踏右脚螺旋上升，老黄又故技重施。

值得一提的反而是三星和博通的合作，众所周知三星在先进制程的良率一直落后于台积电，所以基本也没什么代工订单，主要还是服务于自己产品的生产。这次和博通的联姻也算是一种相向奔赴，一来是良率开始提起来了，二来是台积电也确实没有产能，光做苹果和英伟达的就已经挤占了一大半，博通也只好退而求其次找了三星。

但今天的市场似乎不打算为这个饼买单。开盘平平无奇窄幅震荡，甚至9点到9点30分毫无阻力下坠。

直到，直到9点半白骑士长鑫存储来了。

长鑫存储开盘大涨450%，开盘直线下跌，散户一路割刀涨幅只剩下350%。之后开始暴力拉升，收盘涨幅465%。一签赚2万元，盘中市值直逼5000亿美元，已经赶超英特尔、腾讯，相当于两个茅台（茅台现在是个单位。。。）

三个哥哥三星、海力士、美光市值也就万亿美元左右，看到弟弟来势汹汹，哥哥们也得争口气。

老黄公开站队开源大模型，一呼百应

黄仁勋上周五开通了X，发布的不是和李在明吃饭的照片，而是一则声明。

一则他公开站队支持开源模型的声明，联名签署的包括微软、Meta、PLTR和IBM等等一众大厂。靠闭源模型吃饭的OpenAI和Anthropic自然不在其中。

老黄开篇就说道：世界需要闭源模型，也需要开源模型。

内心的想法是：英伟达需要闭源客户，更需要开源客户。

老黄的目的很简单：坚定不移把蛋糕做大，卖更多的GPU和算力。

开源模型让更多公司、初创、研究者、企业都能自己下载、微调、部署模型，这会大幅拉高对算力的需求。

而算力届的C位卖铲人，至少到现在为止仍然是英伟达。

但英伟达也扛不住存储的疯狂涨价了，近日向下游发出上调GPU套装供货价格的通知。

结果没两天，OpenAI和Anthropic又去华盛顿嗷嗷叫了，声称开源没有前途还危险，闭源才有出路。

无外乎都是为各自利益奔忙罢了。

有些观点说，老黄开X账号这事是本轮AI泡沫破灭的标志。这个观点有哗众取宠之嫌。

想要富先修路，路才修了几条，大基建是停不下来的。

长鑫想要一起玩，而不是掀桌子

存储涨价已经成为了舆论中心，苹果和美国在懂王面前打了起来，为了降低成本苹果计划在美国外的Iphone版本中，使用长鑫存储的内存。

但长鑫存储就真的便宜吗？哪怕Oppo和Vivo拒绝了三星的内存报价，但长鑫这边也宣布不会降价，甚至卖的比三星还贵。

为什么？好不容易挤进了圈子一起玩，怎么可能一下子就把桌子掀了，而且暂时也没有掀桌子的能力，有钱不赚大傻蛋。

有可能长鑫会针对苹果这种级别的客户做一些价格让步，才导致苹果拼命要游说特朗普。毕竟只要进了果链，就相当于得到了最高级别的肯定，再拓展其他客户就轻松多了。

最近因为存储的价格暴涨很多闹剧骤然开场，比如**工程师在长鑫的这场，本质上就是因为存储这款蛋糕太香了，人人都想吃一口，但并不是人人都有吃的实力。多的就不展开了，以防跟上一篇一样讲了两句梁就被封了。

天下熙熙皆为利来。

半导体最好的时代

对于半导体而言，这是最好的时代，也是最坏的时代。

Michael Burry在做空美光，段永平在准备抄底。

和很多产业转移路径相似，半导体的产业转移：美国->日本->韩国->中国。

汽车如此、纺织如此、半导体如此。

韩国会不会成为下一个日本？目前看来可能不会。

80-90年代日本半导体产业死于和美国对抗，加上自身经济危机资本支出收缩，美国决定扶持隔壁韩国，韩国人一看机会来了举国梭哈，才有了三星和海力士的慢慢崛起。

韩国没有日本这么多的沙文主义和军国情节，比较听美国的，倾向于合作而不是对抗，默默赚钱才是最重要的。

后来者中国的产业崛起只能靠自己，没有帮带帮扶，当前半导体成熟制程基本上问题不大，只是先进制程被卡脖子，造不出设备。

在这种环境下韩国半导体倾向于长期向好。

今天牛牛开通韩股交易了，这个水龙头能给韩股加多少水呢？

最后插句题外话，东野圭吾走了，RIP🕯️

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