01

沃勒鸽派言论

沃勒在路透社的一个活动上发言：

通胀仍然高于 2%，但是三个月的核心通胀已经从 4.76% 降到 7 月份的 3.05%，看到降温了，可以等一次会议。如果数据持续改善，倾向于 9 月保持利率不动。

所以美股昨天晚上是上涨的，比特币今天也有表现。

日本股市和韩国股市受到美国股市的影响全线上涨。

笔者之前分析过大概利率，美联储和川普是在演双簧戏，不要低估了美国人的人情世故。美联储的独立性只是演给人看的，并不具备真正的独立性。

否则，在 2024 年民主党和共和党竞选总统大位时，美联储突然降息，摆明了就是站队民主党，这就是鲍威尔的杰作。

同样的，凯文·沃什站队共和党，大概率也不会在 11 月两院中期选举之前采取任何加息的动作。

02

A股

但是A股今天比较惨。昨天、前天我们也说过，现在的成交量是地量了，一天只有1.7万亿或者1.8万亿而已，换手率非常低，股票群里面安静得要死。

唯一的亮点是今天尾盘股市放量了。今天的成交量超过了2万亿，比昨天放量2700亿。这是好事，放量下跌是好事。

为什么说放量下跌是好事？因为放量下跌意味着最后的恐慌盘出来，只有放量下跌才能够反弹。

03

比特币

比特币最近反弹了很多，最高拉到8.2万美元多，单日最高涨幅5%。

今天的下跌是因为美国非农就业人数大超预期，所以交易员加大了对美国加息的押注。但是前面我们也说过了，11月份美国两院中期选举之前，老美大概率是不会加息的。

比特币目前8万多美金，如果要来投资的话，性价比是不高的。性价比高的是Circle和微策略这两个。

这两个弹性更强，一旦反弹起来，上涨幅度会更大，而上涨幅度最小的就是比特币本身。

9月11日要公布老美的CPI数据，需要密切注意这个时间点。

04

新资产与旧资产

上周出了房地产的新政，除了房贷将从30年延长到最多40年交，还有一个细节很多人没有注意到，就是从预售制改为现售制。

这一点对房地产企业影响巨大，以后中国的房地产企业已经基本上没有民营地产的一席之地了。

现售制直接修改了整个游戏规则，国央企的房地产公司凭借资金优势、良好的信用可能会持续从事该行业，但是民营的地产公司，洗洗睡吧。

年轻人一定要从事新资产业务，避免从事旧资产业务。因为如果你从事旧资产业务，你是在为老人接盘他们的资产。

所以，一定要从事新资产业务，永远年轻，永远热泪盈眶。

该句出自美国“垮掉的一代”代表作家杰克·凯鲁亚克（Jack Kerouac）于1958年出版的自传体小说《达摩流浪者》（The Dharma Bums）的结尾。

英文原文：“O ever youthful, O ever weeping.”（“O ever”为诗意表达，意为“永远、始终”）。

表达了保持年轻的心态、永远保持对世界敏锐感知和感动之心的精神内核。