安全追涨谷歌财报。AI尚无法威胁谷歌搜索地位：根据花旗调研，谷歌搜索仍然是大多数用户互联网使用的核心，Q2美国搜索市场的份额保持在约87%健康水平。谷歌的核心商业用例（如购物和旅游）持续增长，尤其是在年轻群体中。当前AI代理主要用于研究驱动型任务，如网站翻译、课题研究和旅游研究，而非购物类商业活动。2025年Q2财报如何：预测Q2总收入为937亿美元，同比增长10.6%。搜索业务预计增长8.8%，YouTube广告收入预计增长10.0%。OpenAI在5月与谷歌签订协议将租用谷歌云的计算能力，或将为谷歌云营收带来可观增长。交易策略：财报预期波动：5.9%股价波动区间：174～196没有重大利空，排除财报前和财报后大跌。大跌风险很低，可交易卖出看跌期权。财报前卖出看跌期权，财报披露当天开盘平仓。持有正股可考虑卖出价外看涨期权获得额外收益。行权价到期日选择参考：备兑卖出看涨期权策略： $GOOGL 20250725 200.0 CALL$ （胜率86%）卖出看跌期权策略： $GOOGL 20250725 172.5 PUT$ （胜率84%）#想要了解更多卖方机会的朋友，可点击app最下方“行情”，选择股票页面里的期权，点击期权笔笔易筛选更多热门卖方机会。也可直接点击跳转：期权笔笔易对具体个股卖出策略更感兴趣的朋友，可以在个股概览页面，下拉找到权利金专区，这里有针对性卖出看跌期权和备兑看涨

胜率83%的追涨策略了解一下～英伟达的中国市场进展：英伟达在发布的博客文章中表示，美国政府可能很快会批准其向中国销售H20 GPU芯片的许可证。尽管目前还未正式获批，但公司对此表示乐观。7月15日消息发布后股价最高上涨5%，达到172.53。英伟达业务能恢复多少增长：此前，美国对华芯片禁令让英伟达Q2季度损失约80亿美元的收入。如果禁令放宽，英伟达有望在今年下半年挽回部分损失。研报估算，每增加100亿美元的中国收入，英伟达的每股收益将增加约0.25美元。一季度非GAAP每股收益为0.81美元，剔除H20相关费用和关税影响后每股收益为0.96美元。目前的共识是整体业务能获得10%左右的增长。如何评价禁令开放预期：此事预示贸易关系缓和；许可尚未公布，不一定与H20许可相同；H20性能已低于替代品****Ascend **，如图；许可芯片的竞争力有待验证，关系到整体业务增长能否达到10%；股价上涨上涨5%证明市场认可获得许可能为公司业务带来新增长。交易策略：如果持有英伟达正股，担心股价在高位盘整，可以选择卖出价外看涨期权获得此阶段收益；想追涨英伟达股票，但害怕高位被套，可以选择卖出价外看跌期权。行权价到期日选择参考：卖出看涨期权： $NVDA 20250725 180.0 CALL$ （胜率90%）卖出看跌期权： $NVDA 20250718 165.0 PUT$ （胜率83%）#想要了解更多卖方机会的朋友，可点击app最下方“行情”，选择股票页面里的期权，点击期权笔笔易筛选更多热门卖方机会。也可直接点击跳转：

特别简单，直接抄作业。银行股表现如何：自2025年第一季度财报发布以来，银行股指数（BKX）上涨了26%，表现优于标普500指数17%的涨幅 。银行业监管环境正经历一个积极的“制度性转变”，放松的监管有望提振整个行业的估值前景。利好已消化，股价继续上涨将高度依赖于超出预期的每股收益增长。如何评价银行股预期：没有重大利空预期，排除大跌可能性。利好已兑现，财报符合预期股价原地踏步微跌；财报提高预期则股价上涨。如何做：从高胜率角度考虑，既然大跌风险很低，可交易卖出看跌期权。财报前卖出看跌期权，财报披露当天开盘平仓。行权价选择参考：$金融ETF(XLF)$ ：卖出7月18日到期51put $XLF 20250718 51.0 PUT$$花旗(C)$ ：卖出7月18日到期83put $C 20250718 83.0 PUT$$摩根大通(JPM)$ ：卖出7月18日到期275put $JPM 20250718 275.0 PUT$$富国银行(WFC)$ ：卖出7月18日到期79put

$Direxion Daily TSLA Bull 2X Shares(TSLL)$ 作为特斯拉的两倍杠杆etf，TSLL一样开通了期权交易。在流动性上TSLL稍显逊色，特斯拉期权90日均成交量277万，TSLL期权90日均成交量23.9万。但因为股价格外低廉，低流动性并不影响期权快速交易。TSLL流动性最高的当周到期期权价差仅有0.01，次周为0.02，隔月到期月权价差为0.04左右，不会因为买卖价差过大而难以成交。如果能够快速计算TSLL期权行权价对应特斯拉股价，将更有利于下单交易。TSLL 与 TSLA 的每日涨跌关系TSLL 是一只 2倍杠杆ETF，它旨在实现 TSLA 日内价格变动的两倍，即 TSLL 的每日百分比涨跌幅大致是 TSLA 的两倍。即TSLL 的每日涨跌幅 ≈ TSLA 的每日涨跌幅 × 2。计算公式假设我想卖出特斯拉当周到期270put，以当前股价297.8计算，特斯拉需要下跌（270−297.8）/297.8​≈​9.34%由于TSLL是2倍杠杆，因当周到期时间较短，暂且不考虑损耗情况下，TSLL跌幅为：9.34%×2=18.68%TSLL对应特斯拉270时的股价应为：10.24×(1−0.1868)≈8.33行权价选择若认为特斯拉不会跌至270美元，即TSLL不会跌破8.33美元，可选择略低于该水平的行权价，可选择8或者8.5更划算的选择特斯拉本周到期270put $TSLA 20250711 270.0 PUT$ 权利金是48，TSLL

Robinhood公司股价在上周创下新高，还能不能继续追高？公司近期利好：通过加密货币的代币化技术，为欧洲客户提供美国股票交易，快速开拓欧洲市场。也就是说，这家互联网券商公司规避了传统券商按部就班申请牌照的漫长流程，直接一步到位让欧洲人民买上了美国股票。然而，公司股价于7月3日下跌3.65%，两个原因：公司未能进入标普500指数，以及OpenAI否认公司股权能在Robinhood的代币化股票上交易。回调即是风险，也是机遇。公司即将在7月30日发布第二季财报，Robinhood在Q2的表现喜忧参半，4月表现强劲是净存款达到第二高的月份，也就是说，用户入金积极，是交易需求旺盛的体现。跟4月相比5月的股票和期权交易都有所下降，据分析师估算分别下降了15%和8%。到了6月，公司利用代币积极拓展欧洲市场，无疑又提升了预期。财报前股价上涨太多不一定是好事，当更高的估值无法匹配更高的期待，股价将迎来调整。类似情况可参考6月25日美光 $美光科技(MU)$ 披露财报后股价走势。期权波动率也暗示了7月30日当周预期与众不同，对比前后两周会发现，8月1日到期的期权价格要更贵一些。7月25日到期期权预示股价会有13%的波动，而8月1日到期期权预示波动则高达18%！波动更高，则期权价格更贵，而这也就是意味着，如果卖出期权，会获得更高的收益。假如8月1日之前Robinhood股价高于85，如果卖出7月25日到期85put $HOOD 20250725 85.0 PUT$ ，年化收益率是45%，获利230美元。而卖出8月1日到期85put