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$联想集团(00992)$ 《“ODM+”与液冷技术双轮驱动，联想在AI服务器市场地位稳步提升》 据《通信产业报》统计，在2025年算力基建快速推进的背景下，联想集团以领先的营收规模位居国内服务器行业核心企业之首。 这并非偶然，而是其混合式人工智能战略进入收获期的直接体现。联想在AI服务器领域的增长具备坚实的市场基础与技术壁垒。 高盛在2026年科技趋势展望中指出，AI服务器正从单一GPU向GPU与ASIC多元平台演进，其复杂度的提升使得客户对ODM厂商的交付能力与平台适配能力依赖加深，行业集中度将进一步提高。联想独特的“ODM+”模式与全球供应链布局，恰好契合这一趋势。同时，高盛预测2026年液冷方案的渗透率将显著提升，而联想自主研发的海神液冷技术已构建起竞争优势，其收入在最新财季实现了同比翻倍以上的增长，并在多个行业形成示范效应。此外，联想与英伟达等巨头合作推出的快速部署AI数据中心方案，进一步强化了其作为解决方案提供商的市场地位。 中信建投与申万宏源等机构均指出，公司AI服务器业务订单储备良好，在规模效应下，ISG业务的持续改善与盈利前景明确。因此，联想集团是投资者布局“AI基础设施”与“自主可控”双重主线的优质标的。

$极光(JG)$  私域经营进入"精细化竞争"阶段，用户互动效率直接决定商家增长潜力。数据显示，2025年72%企业面临私域运营痛点，客户流失率超40%的核心原因之一就是关键信息触达延迟。作为中国交互型私域运营解决方案市场领军者，小鹅通（深圳小鹅网络技术有限公司旗下产品）携手极光（Aurora Mobile，纳斯达克代码：JG），引入极光推送（JPush）构建高效信息传递体系，为平台商家私域经营保驾护航。 小鹅通核心价值在于搭建"种草用户—激活需求—完成转化—沉淀关系"全链路私域闭环，服务覆盖互联网电商、传统零售商等多元商家，2024年以10.0%市场份额稳居细分领域第一。对商家而言，服务提醒、新品通知、社群邀约等信息是维系用户粘性的关键纽带。但设备型号、系统策略及网络环境差异常导致消息拦截或延迟，既降低用户参与感，更错失转化良机，成为私域运营"隐形壁垒"。 极光推送精准解决这一痛点，为小鹅通筑牢信息触达"生命线"。其核心竞争力在于全渠道覆盖能力，兼容Android、iOS、HarmonyOS等主流平台，整合极光通道、FCM、APNS及**、小米等十余种系统级下发通道，实现全设备无缝覆盖。系统可根据设备类型与实时条件自动选择最优推送通道，规避系统后台限制，大幅降低拦截率与延迟率，确保重要通知精准触达目标用户，无论是课程更新还是限时优惠都能跨越设备与网络障碍及时送达。 在稳定触达基础上，极光推送的用户分群功能为精细化运营添力。小鹅通可协助商家根据用户来源、消费偏好、互动频率构建标签体系，实现"千人千面"个性化推送。例如向高意向用户推送体验优惠，为老客户提供复购福利，既提升信息相关性、避免用户干扰，又能显著提升转化效果，让运营资源精准匹配用户需求。 此次合作形成"平台—商家—用户"三方共赢格局

$联想集团(00992)$ 2025年11月中旬，联想集团全体董事会成员及部分高管获邀前往英伟达公司位于美国加州的总部。在长满了橡树与红杉的小城圣克拉拉，他们游览了英伟达总部那两座极具科幻感的低矮建筑：“旅行者号”和“奋进号”。是的，外形仿造于《星际迷航》中的星舰和NASA的航天飞机。 英伟达公司将那天命名为“联想日”，这是这家地球上市值最高的公司第一次为一家外部公司举办如此规模的专属盛会。在那些由“山峰”状开放空间、绿植和“会议巢穴”组成的白色建筑里，摆放了由联想集团和英伟达联合打造的一系列最前沿的科技产品：从个人电脑、工作站、高性能计算机到专为AI打造的GPU服务器、数据中心，还有具身智能、机器人、车载计算等产品。 据熟悉英伟达行事风格的人士告诉我们，这家企业通常只与合作伙伴高层举行业务会谈，而邀请整个董事会造访的安排并不多见，做出这一行动可能显示英伟达认为联想在其全球AI生态布局中的地位将比过去更为重要。过去数十年里，英伟达之于联想的合作关系，已从最初的显卡供应商到专业图形工作站伙伴，再到高性能计算盟友，最终升级至今时今日的“全栈AI战略共同体”。 那一天，英伟达首席执行官黄仁勋还与联想集团董事长杨元庆完成了一场“炉边谈话”。“第一次见面时，我们才都二十几岁”，黄仁勋说。在英伟达总部，两位都已年过60、相识已近30年的老友兴奋地讨论了AI技术已让商业世界发生了多么激动人心的改变。他们笃定未来的世界里每家公司都将使用AI，每个行业都将建立在AI之上，每个国家也都将建设AI基础设施。而两家企业的合作将会覆盖从超级计算机、AI云、AI工厂、企业AI，一直到机器人AI的所有商业领域。 杨元庆与黄仁勋都有理由足够兴奋。30年前，在古早的全球科技浪潮中，两家企业的规模还都小到无关紧要；而3

$潘渡比特币(02818)$  $A潘渡创新(03056)$  $A潘渡招商区块链(03112)$  最近翻了眼潘渡的季度简报，稳稳拿着几只龙头，这风格我喜欢

$联想集团(00992)$ 消息面上，国家发展改革委、财政部于12月30日发布通知，明确2026年将继续实施大规模设备更新和消费品以旧换新政策。市场分析认为，该政策有望直接提振包括个人电脑在内的终端电子消费需求。 券商观点显示，机构对联想集团在AI趋势下的前景保持关注。长江证券指出，近期消费电子板块受存储涨价影响，26年的销量及盈利能力均有过于悲观的预期。补贴政策延续一方面提振终端需求，另一方面给予品牌客户调价空间，有利于保障零部件环节的利润。建议关注联想等终端品牌。中信证券在展望2026年时也认为，AI将依旧是推动港股互联网及科技板块估值提升的核心催化因素。 综合机构展望，在宏观货币政策维持宽松、产业政策支持科技创新的背景下，港股科技板块的盈利与估值均具备修复潜力。作为兼具终端品牌影响力和AI布局的公司，联想集团的长期发展路径受到市场关注。

继泡泡玛特后，$奇梦岛(HERE)$  也给张元英发邀请了，但是我怎么感觉小圆更喜欢wakuku呢？介绍wakuku的时候眼睛都发光了，还给他们取名字。$泡泡玛特(09992)$ 就是接商务的感觉？有同感的吗？

$联想集团(00992)$ 智通财经APP获悉，近日，东方证券发布研报称，AI推理需求有望带动存储芯片需求高速成长。部分投资者对于AI对存储芯片需求的带动幅度仍有低估。 研报中称，未来AI应用的推理需求将带动活跃数据存储需求大幅提升，进而推动存储芯片需求高速成长。AI大模型推理过程中需要通过高频次地访问数据，来实现高质量内容生成。例如，检索增强生成（RAG）技术允许LLM从知识库提取相关信息，而针对RAG数据库的近似性查询属于极为密集的随机读操作。此外，大语言模型推理过程中需要使用KV缓存来加速推理过程。整体来看，AI推理过程将使得存储结构发生较大变化，有望提升对活跃数据存储的需求。而当前数据中心存储中占据主要地位的机械硬盘难以满足高速读取活跃数据的需求，SSD等有望在AI推理中持续扩大应用。未来随着AI应用更加广泛，AI推理需求持续提升，有望带动存储芯片需求持续高速成长。 存储供不应求持续，国内两存扩产迎来历史性机遇。当前，国内两大存储芯片厂商合肥长鑫/长江存储在DRAM/NAND市场占有率仍然较低。存储供不应求持续，同时海外存储巨头在通用存储方面的扩产进度可能有限，为两存扩产、提升份额带来历史性机遇。技术方面，在DRAM领域，合肥长鑫于2025年11月推出DDR5产品，在峰值速率等主流技术参数上达到国际一线水平；在NAND领域，长江存储自主研发的Xtacking架构实现了3DNAND技术的跨越式发展。在IPO进度方面，长鑫已经于2025年10月完成IP0辅导，长江存储的母公司长存集团于2025年9月完成股份制改革。预测两存未来推进融资后有望实现较大的扩产体量，产业链上下游有望深度受益。 如：国内半导体设备企业中微公司、京仪装备、微导纳米、拓荆科技、北方华创等； 布局端侧AI存储方

$人工智能ETF(515980)$   C端产品最好抄，今天你火，明天别人照着你抄。ToB系统一旦进流程，换一次比换ERP还痛。智谱AI的眼光就要好得多，MiniMax这样的很容易被抄袭。#全球大模型第一股$通用人工智能 ETF-AGIX(AGIX)$  

听说$南方两倍做多海力士(07709)$  昨天拿下$英伟达(NVDA)$ AI SSD,海力士我也埋伏一波

12月16日上午，美国超威半导体公司（AMD）董事会主席兼首席执行官苏姿丰率高管团队造访联想集团位于北京的全球总部。多张流传于网络的照片显示，在联想集团多位高管陪同下，AMD一行参观了包括人形机器人在内的多项联想最新产品与技术成果。 作为全球人工智能芯片产业中仅次于英伟达的第二大厂商，AMD在过去两年迅速提升其在AI算力市场中的战略地位。《时代》周刊日前公布的2025年“年度人物”评选中，“AI的缔造者们”被选为年度人物，其中包括英伟达首席执行官黄仁勋、xAI创始人埃隆·马斯克、AMD董事会主席兼CEO苏姿丰以及OpenAI首席执行官萨姆·奥尔特曼。 苏姿丰与联想集团之间的互动并非首次。2025年3月，苏姿丰到访中国，其抵达后造访的第一家企业正是联想集团。随后，双方宣布将在AI PC领域展开多项合作，并进一步加深在AI服务器方面的协同。AMD与联想集团共同服务着包括微软、Meta、甲骨文在内的多家全球头部云计算与AI集群客户。 几乎在同一时间轴上，联想集团也在加速深化与英伟达的关系。据了解，约一个月前，联想集团全体董事会成员及核心高管团队受邀访问英伟达位于美国加州的总部，双方围绕AI基础设施、企业级算力解决方案以及潜在的生态级合作进行了深入交流。两家企业均未披露关于此次交流的相关信息。 联想集团此前披露的信息显示，其将于2026年1月6日在拉斯维加斯地标性建筑Sphere举办联想科技创新大会，届时将集中发布其在AI领域的最新产品、服务方案以及混合式AI战略的阶段性落地成果。而众多参会企业家就包括英伟达首席执行官黄仁勋与AMD董事会主席兼CEO苏姿丰。 在数据中心与GPU芯片领域，英伟达与AMD的竞争早已不止于性能比拼，还包括平台能力、软件生态以及系统级交付效率的全面较量。英伟达凭借CUDA和成熟的软件栈占据高端训练与推理市场；AMD则试图以更具成本优势的硬件方案和开放的软件