社区

本周收益

(注:忽略收益率, 因为没有把持仓头寸充当保证金的部分计算到成本中, 而且现有收益中包含了已收但未到期的权利金, 所以只看累计收益就好)

本周操作

买卖情况

这周在我的自选股中有两只财报股，一个是oracle，一个是adobe，我集中资金参与了adobe的期权交易，安全下车。

在准备操作adobe期权前，发现保证金太少了。所以我提前平仓了一些本周到期的期权以增加我的保证金。

不过事后一比较发现有些失策，因为提前平仓未到期的期权所损失的收益加上手续费甚至超过了adobe期权交易的收益。还好adobe没有出现暴涨暴跌，否则就更不划算了。

这周股价走势相对比较平稳，所有的持仓标的的涨跌都在可控范围内。随着时间流逝和股价的涨跌，通过动态调整，我获取了稳定的期权权利金收益。

在我的分散持仓标的中，奈飞这周跌的有点多，于是我将put option的行权价向下移动，然后针对亏损部分做rollover处理，我的期望是这个下跌趋势后面能企稳，这样能收到更多权利金，坏处就是需要更多的保证金。而且这种做法实际上有集中持仓的趋势，有违分散配置的原则，一旦出现大幅波动（无论向上还是向下），亏损会被放大。

这周ups有企稳的迹象，本来打算切换到tsla的，但是还是犹豫了一下，看看下周行情如何，不理想就将ups的部分持仓切走。礼来这周开始微涨后面跌幅比较大，可能是前面涨的太多了，导致我的期权收益在put和call端之间来回切换。

下周计划

下周基本没有我关注的财报股，目前持仓比较分散，而且大部分都是相对长期限的月期权，后面的操作会比较少，跟着趋势走吧。

交易原则

1. 分散持仓, 远离高风险标的

2. 做好风险对冲, 尤其下跌风险

3. 对涨跌不预测, 始终以中性态度应对

4. 选择百元以上的标的, IV高的可酌情降低标的价格

5. 当亏损超过每周的平均盈利时, 进行止损

6. 这就是一个概率游戏, 请用好贝叶斯思维

常用策略

1. 赌财报的标的, 发布财报前一天双卖入场, 财报后尽快平仓出场

2. 长期轮动标的, 以月期权双卖为主, 中途根据标的走势动态调整.

3. 偶尔出现的IV极高(至少100%以上)的爆炒标的, 采用单腿sell call&put深度虚值期权

4. 不熟悉的标的或者为了降低权利金, 采用iron condor策略.

注:

1. 以上原则和策略仅根据我自己的资金规模, 风险偏好做出的, 并不一定适合其他人.

2. 交易原则不变, 而交易策略会根据趋势和自身情况进行调整.