社区

好几天没写文章了，第一是香港放假了无心工作，第二是市场目前太混乱了。

旧的秩序在消退，但是新的秩序还没起来。

之前就说过，我们可能处于百年未有之大变局，现在看来这种可能性越来越大了。

二战以来的秩序规则核心就是一句话：“美元霸权”的本质全世界赚美元、美国人借钱消费，作为一种长期机制显然是不可持续的，二战以后这个体系其实崩过很多次，每次结果都是股市跌美元跌，人类这几十年想了很多办法来解决这个问题，但好像没什么卵用。

现在也是一样的，川子想要消除别人的贸易顺差，那么别人就一定会消灭美帝的贸易顺差——美元。

问题演变到现在不光是以前的问题没解决，还产生了新的问题，也就是最大的甲方乙方意识形态存在根本的对立，贸易失衡就变成了很难调和的矛盾。

所有的宏观问题归根结底都是钱的问题。所以，美国的财政问题，无非就是搞多少钱，问谁搞钱，搞多久的问题。

你川子要向其他国家搞钱，那其他国家自然就会抛售美元资产，这就是美帝股债汇三杀和黄金上涨的根本原因。

问题是，全球化最大的受益者是东大吗？都是其他人占了美国的便宜吗？我看未必吧。

真正的全球化的受益者，应该是以苹果为代表的跨国巨头。

以苹果为例：被极限压低的亚洲人工成本—>美国等世界市场高端利润—>转移利润到爱尔兰等地避税，每年以几百亿美金计。

这些才是全球化最大的的受益者。

再比如川子近期打击的美国高校，和这些跨国公司巨头有异曲同工之妙。

类似于Mag7的全球收入，重研发（科技/医疗），吃联邦补贴，投资级债务融资，Endowment资管模式依赖PE/PC的回报，川子打击高校是打击对手党派，那么试用的策略能不能复刻到企业部门呢？

这些企业部门才是美帝真正的吸血鬼，如果刀刃向内搞一搞这些大公司，我相信美帝的财政问题可以迎刃而解。

2.

对于交易员而言，宏大叙事当然很爽，但是要做出决策，还是要缜密的分析。

就目前而言，东大欧洲等抛售美国资产是显而易见的，而全世界甲方乙方闹掰，对于东大的股市真的是利好吗? 即使有海外资金回流的因素，但基本面变差了呀，业绩才是股价的定金石。

落实到操作上，考虑到我们无所不能的国家队，还是不要轻易的做空东大的股市。换个思路，是不是可以空一下东大的大宗商品需求呢？