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Replying to @LuckyJason93:没啥增长//@LuckyJason93:哈哈哈 还可以跌到2.5-3块，然后横盘1-2年不会超过4

今日上午，戴尔夜盘涨超8%，市值逼近3000亿美元，股价一度站上460美元。 消息面上，公司刚刚披露2027财年Q2业绩，公司当季营收达到469.7亿美元，同比增长58%，创历史新高，高于市场预期的447.8亿美元；调整后每股收益为7.04美元，同比增长203%，远高于市场预期的4.897美元。 最值得注意的是，戴尔大幅上调2027财年营收预期至1920亿美元，较此前指引（约1670亿美元）高出250亿美元，同比增幅高达69%，远超分析师普遍预期的1738亿美元。 本季度的AI收入主要受Blackwell系列的需求拉动，随着下半年公司的Rubin系列新品出货，公司AI服务器的ASP有望进一步提高，公司正在服务器业务高歌猛进。 除此之外，戴尔管理层在电话会上表示，公司各业务线增长势头持续，其中AI服务器需求正加速爆发，截至二季度末积压订单已达史无前例的950亿美元。副董事长兼首席运营官Jeff Clarke透露，过去12个月AI服务器订单累计超1300亿美元，AI工厂客户数已超6500家，其中3300家为近三个季度新增；AI需求正从大型云服务商向主权国家和传统企业广泛蔓延。与此同时，传统业务也因数据中心现代化及AI智能体工作负载对CPU服务器的直接拉动而同步迎来增长。$2倍做多DELL ETF-GraniteShares(DLLL)$$戴尔(DELL)$

蔚来2026 Q2 业绩发布，公司二季度营收 322 亿元，同比增长69%，低于彭博预期的333.6亿。二季度汽车销量约10.76万辆，同比增长49%，低于彭博一致预期的11.15万辆。毛利率方面，公司2026年第二季度的毛利率为18.4%，而2025年第二季度为10.0%。 汽车业务方面，本季度汽车的毛利率达到了18.5%，同比增长约85%，高于彭博预期的17.64。蔚来系二季度高端化成效显著：蔚来品牌35万+市场排名第一，ES8上市335天累计交付14万台，ES9在50万+市场连续两月销冠，加速转化BBA用户；乐道L90/L80助力20-30万大型SUV登顶；萤火虫高端小车市占率15连冠。三大品牌分层覆盖20-50万+价格带，产品向高毛利的ES8、ES9倾斜，支撑蔚来的毛利改善。 研发费用方面，第二季度研发费用同比下降28.7%至21.4亿人民币，主要受组织优化以及项目研发阶段的变化影响。 下季度指引方面，蔚来Q3销量指引10.8-11万辆，低于预期的12.3万辆，9月预计仅3.6-3.8万辆，新车型热度消退，前期积压订单交付完成，订单回归常态，短期增量动能不足。单车均价升至27.8-28万元，环比上升约0.8万元，受益于ES8/ES9占比提升，支撑毛利率。但是，当前市值对应2026年P/S不足0.6倍，悲观预期已充分释放，股价下行空间较为有限。$蔚来(NIO)$$蔚来-SW(09866)$

$博通(AVGO)$  上次就是你带崩的，到现在我还历历在目

近日苹果完成了又一次掌门人的更替，第三代接班人正式执掌这艘万亿巨轮。这一幕让我不禁感慨：一家走过五十余年的企业，能够在数次核心领导层变更中保持航向不偏、创新不辍，靠的绝不是某个天才的不可替代，而是一套深植于组织内部的制度与文化。 苹果从乔布斯到库克，再到如今的新一代，每一次交接都像精密钟表般平稳，背后是“苹果大学”对价值观的系统化传承、供应链与产品路线图的流程化运作、以及董事会治理与高管梯队建设的长期规划。 这些制度化的安排，使得个人意志被转化为组织记忆，传奇的火炬从未因传递者的改变而熄灭。同样，谷歌从佩奇、布林到皮查伊，也依靠工程师文化和OKR等管理机制，成功跨越了多次技术周期，创始人的淡出并未动摇其根基。 这两家巨头的实践揭示了一个朴素却深刻的道理：伟大的公司不是系于某位明星企业家的光环，而是用制度和文化的钢筋混凝土浇筑而成，当交接时刻来临，留下的不是空白，而是一台能够自我迭代、持续创造价值的永动机。这才是真正值得投资者和市场长期敬畏的“护城河”。因此，特斯拉距离被验证成为一家伟大的企业，可能只能等到马老板百年以后，让大家看到公司是否能像马老板在时一样充满活力，能够不断地解决问题，克服困难。$谷歌(GOOG)$$苹果(AAPL)$$特斯拉(TSLA)$$SpaceX(SPCX)$

$希音-W(00625)$ 拼多多9倍pe，希音14倍pe，为什么选择希音？

$希音-W(00625)$开盘下跌近10%，相比昨天暗盘跌16%要好一些，但是上市无利可图也是预期之内。 业务上看，希音业务增长放缓，美国欧洲这些大市场也有相应的贸易保护，对公司利润会有较大压缩，整体对企业的预期要降低。 基石占比来看，机构持股比例很低，股价受保护有限，侧面反映了市场也不太看好。 港股打新也是一个热度逐渐消退的趋势，从三四月份的打新就有的赚，到一上市就可能迟到很大涨幅，再到溜溜梅都能靠llm的谐音被爆拉，再到现在的行情可以说是一个冷静期了。

$梅卡曼德机器人(09615)$ $希音-W(00625)$  两只新股全都破发咯，最近这行情真是波云诡谲，但是好在暗盘成交量不高，具体怎么样还得看明天。 希音破发意料之中，毕竟业绩一般，成长性不足。机器人暗盘下跌有点出乎意料，难道是宇树破发吓到大家了？好在机器人那边基石投资者买入够多，肯定有护盘筹码，倒不用考虑大亏，可以拿着观望观望～

2026年8月， $江波龙(09976)$、 $麦科田(02041)$、 $优地机器人(03231)$三家公司在港股同日启动招股，分属存储芯片、医疗器械、服务机器人三大赛道，投资价值分化明显。 江波龙主营SSD与嵌入式存储，核心看点是存储行业景气回升带来的周期弹性，但强周期属性使其业绩节奏难以把握。麦科田是国内输注泵头部企业，商业模式成熟稳健，但赛道缺乏爆发性想象空间。优地机器人聚焦商用服务机器人，处于AI赋能下的渗透率快速提升阶段，且“具身智能”是当前市场最热主题之一，享有稀缺性溢价。 综合来看，优地机器人的短期催化与长期空间共振，风险收益比最为突出；麦科田稳健但想象空间不足；江波龙则需警惕周期博弈的不确定性。 财务上看，2025年至2026年最新报告期内，江波龙收入由2025年全年的227.66亿元增至2026年前四个月的147.07亿元，净利润由2025全年14.98亿元增至2026前四个月64.27亿元，毛利率由18.0%飙升至57.5%，受益于AI需求爆发盈利迅猛增长； 麦科田2025年全年收入16.19亿元、净利润0.51亿元，毛利率53.7%，2026年一季度收入4.22亿元、经调整净利润0.35亿元，核心盈利稳健； 优地机器人2025财年收入3.18亿元、净亏损1.11亿元，2026年一季度收入0.77亿元、净亏损0.31亿元，体量最小且尚未盈利。 江波龙规模与盈利最强处于强势周期中，麦科田盈利能力稳定，优地机器人相对最弱

$美团-W(03690)$2026 Q2财报发布，营收约1046.43亿元人民币，同比增长14.4%，高于彭博一致预期的1010.79亿元人民币约3.53%。期内溢利约21.55亿元人民币，同比增长490%。经调整溢利净额约25.24亿元人民币，同比增长69%，大大超出彭博一致预期的3.40亿元人民币。 期内溢利与经调整溢利净额同比增长率差异主要来自于期内的其他收益净额提升，但是并未披露其具体来源。 此前，美团受困于与阿里巴巴、京东在即时配送领域的三方激战，自2025年初起三家公司为争夺市场投入了数十亿元补贴，严重挤压了平台利润。随着监管部门介入整治，这类支出正逐步降温。王兴6月表示，行业补贴已"变得更加理性"，用户数量仍在继续增长。面对国内竞争，美团通过Keeta拓展海外市场，已在香港实现盈利，并进入中东及巴西。王兴表示，海外扩张将聚焦现有市场，预计今年新业务亏损将进一步收窄。 具体分业务来看，2026年Q2核心本地商业收入715亿元，同比增长10.1%，经营利润57亿元，利润率7.9%，超出彭博预期的4.81%，高于预期约29.37%。配送服务的收入增加13.1%，至人民币268亿元，恢复同比正增长。公司的闪电仓、歪马送酒等非餐创新业务已从概念走向规模扩张，有效打开了配送频次的天花板，自营品类如药品和酒类相关的商品销售收入增加至人民币36亿元，同比增长78.9%。 新业务部分，Q2收入同比增长25.0%至331亿元，商品销售贡献尤为突出（同比+45.1%）；经营亏损收窄至17亿元，经营利润率-5.3%，优于市场预期的-7.5%。增长主要得益于食杂零售业务与海外业务（Keeta）的加速扩张，利润端的超预期改善则源于运营效率提升带来的规模效应释放。 整体来看，主