1.27万
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2025-06-30
$UVXY 20250703 18.5 PUT$ 美股高位，相较于直接做空美股，卖一些恐慌指数的put会是不错的选择 极度乐观的时候Vic就低估了，再卖虚值put，安全边际更高
2.03万
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2025-06-30
物是人非的美国国庆节
$特斯拉(TSLA)$ 6月28日是马斯克生日，记得去年这个时候马斯克心气很高，特斯拉在美国国庆当周上涨27%，当时我还调侃华尔街实在是太爱国了。然而一年之后的今天，华尔街爱不爱国我不好说，但肯定是不爱特斯拉了。看跌开仓显示空头再度押注特斯拉股价腰斩。其中7月18日到期170put $TSLA 20250718 170.0 PUT$ 开仓2.8万手，成交额约86.8万。别问，月初的交车报告肯定又是一塌糊涂。机构sell call337.5，对冲360。我选择sell call了 $TSLA 20250703 350.0 CALL$ $英伟达(NVDA)$ 看跌期权新增开仓跟上周一的看涨期权新增有点相似，行权价从157.5到150梯度开仓1万手以上，意味着空头想要动手做空到150。考虑到国庆节，回调150有点过分了，但我觉得震荡或者小幅回调可能免不了。机构sell call 157.5，很极限，本周应该不会再逼空了……吧？ $Circle Internet Corp.(CRCL)$ sell call 开仓最多的行权价是445，7月11日到期445call卖出年化收益可以达到10.6%。不过可惜保证金要求很高，并不能做杠杆。看跌期权开仓基本上都是买方，空头预期股价腰斩，不过大
精彩月初东斗: 本周到期580的双卖跨式开仓值得注意 $SPY 20250703 580.0 PUT$ $SPY 20250703 580.0 CALL$ 这个怎么赚钱呢 没看明白 堵下跌？
2.06万
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2025-06-30
【港股打新】蓝思科技 申购策略
图片 今天早上二狗哥4点就起来了，本来是准备写写港股打新那些事，之前也搜集了不少资料。二狗哥顺便打开了港交所官网，赫然又有一大批新股同时来了。。。 没办法，今天是2025年上半年最后一天了，二狗哥真的要加班加点搞了，就先挑最简单的AH股两地上市的蓝思科技吧。。。 图片 一、基本信息 $蓝思科技(06613)$ ，于1993年深圳成立（公司前身），2006年总部落户湖南长沙，2015年深交所创业板上市，是国内领先的智能终端全产业链一站式精密制造解决方案提供商。 公司率先将玻璃、蓝宝石、陶瓷等材料引入消费电子行业，持续不断拓展新领域，业务覆盖消费电子、智能汽车领域及人形机器人、AI眼镜/XR头显、智慧零售设备等新兴领域。 在湖南、广东、江苏和越南等地区和国家拥有9大研发生产基地。 二、招股信息 公司名称及代码：蓝思科技（06613.HK） 招股价：17.38-18.18KD 入场费：3672.68HKD（1手200股） 招股日期：06月30至07月04日，本周五截止 公布中签：07月08日 上市：07月09日 发售股份：2.62亿股，占总股本5% 市值：911.59-953.55亿HKD 绿鞋：有 基石：10名基石共认购占比32%，阵容还算不错，有小米集团 保荐人：中信。中信哥独家保荐，质量有保证！ 三、基本面情况 公司在2022年、2023年和2024年，实现营收分别约为466.99亿元、577.91亿元、698.97亿，复合年增长率22.3%，期间公司净利润分别为24.48亿元、30.21亿元、36.24亿元，复合年增长率21.3%。。。 值得一提的是公司2024年新业务高速扩张，主要是AI眼镜、人形机器人等新兴领域，该部分业务营收达到了14.08亿元，同比增长754%。。。 从数据来看，蓝思
精彩二狗哥，你的账户新股还能融资打吗？我的账户突然不能了，全是一倍打新，求教了
1.18万
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2025-06-30
慢就是稳，稳就是快 无操作。周六晚上去看了Apple投资的电影f1，可以毫不夸张的说，是上半年最好看的新电影，没有之一。不辣的皮特痞帅痞帅的，女主起码也40往上了，在皮特身边眼神都要拉丝了，演出了小女生的感觉。汉斯季默的音乐很燃，配合紧凑的剧情，两个半小时全程无尿点，超燃。可惜我家附近没有imax，非常推荐大家去imax影院一看。 剧中把真实世界中的顶级f1车手赢遍了，还出现了周冠宇大名，虽然他本人没出镜。我完全不看f1，但看电影完全没有障碍，我觉得这点特别好，没有任何专业障碍。但也有豆瓣评论说剧情非常脱离实际，比如有一段是主角用干地胎跑雨地，这就类似于奥运会级短跑运动员，光脚把穿着钉鞋的世界第一博尔特拉爆了，哈哈哈，反正我不懂f1当时真的没觉得不合理。 片中有一句话，叫“慢就是稳，稳就是快”，这和投资就是一个道理。炒正股的，肯定不如期权动不动百分百收益来的刺激，但是做正股比较稳，长期收益不见得比炒期权的低。记得以前看大作手回忆录，主角利弗莫尔，是个高频交易的高手，他的名字是livermore，直译“活的久一些”，虽然他热衷投机吧，最后自杀了，活的也不算特别久。 今天市场是上涨的，但芯片股下跌，导致我账户也略微下跌，跑输大盘。今年已经10%收益了，所以上周五也减了一半融资，稳一点。对我来说，选股确实不是越多越好，没那么多精力去了解个股，也容易拉低收益。看了下的账户分析，最多的收益就来自于不超过5只长期持有的股票，很多新的尝试以挣小钱或亏大钱告终。 今晚来海口了，和当地同事聊工作，压力都很大，今年尤其困难，人都比较悲观。我说大环境确实不好，但我还是比较乐观，因为无论哪一代人，所处大环境如何，都有属于每代人的β，只是身处其中，绝大多数人看不到身边的机会。 我没有说我关于时代β的认知，因为第一我也很可能是错的，第二即使对，别人没那个认知，不敢多投入，或赚了一点就跑，也赚不到大钱。
3.53万
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2025-06-30
港股打新：富卫集团最终申购方案，除了是李公子的公司还有啥？
上一个有关保险上下游新股的是手回集团（保险中介）手回认购超购火爆，但表现却大跌眼镜首日破发18.2%，上市到现在累计破发39%今天来聊下正宗的保险公司富卫集团 $富卫集团(01828)$一、公司是做什么的？图片富卫集团是李嘉诚次子李泽楷于2013年创立的泛亚洲人寿保险公司，总部位于香港，业务覆盖香港（及澳门）、泰国、日本、新加坡等10个高增长市场。公司通过十年10余起并购快速扩张，形成“成熟市场（香港/日本）+新兴市场（东南亚）”双轮驱动模式。截至2024年，其年化新保费达19.16亿美元（较2014年增长5.2倍），在东南亚市场份额排名第五，香港市场份额3.6%。核心竞争优势为数字化渠道（线上贡献31.8%新业务价值）和银行保险合作网络（8家独家银行伙伴）。二、公司基本面怎样？1、是否好行业？行业增速上：根据 NMG 预测，泛亚地区人寿保险总承保保费将从 2023 年的 4070 亿美元增至 2033 年的 5790 亿美元，年复合增长率 4.2%。东南亚市场因中产阶级扩张（预计未来十年新增 1.25 亿中产人口）和保障缺口（身故及健康保障需求达 9570 亿美元），成为增长核心引擎，预计 2023-2033 年复合增速 7.1%。行业竞争格局上：公司数量：超50家机构角逐亚洲市场，头部集中度高（CR5约37%）；份额分布：友邦 $友邦保险(01299)$ （9.4%）> 保诚 $保诚(02378)$ （8.8%）> 日本生命（8.0%）> 汇丰（6.8%）> 富卫（3.6%，排名第8）三、财务表
1.60万
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2025-06-30
【港股打新】FORTIOR，换了英文名二次上市
我们是一家芯片设计公司，专注于BLDC电机驱动控制芯片的设计与研发，并在BLDC电机主控及驱动芯片行业建立强大的市场地位。BLDC电机是一种采用电子换向方式驱动的无刷电机，其通过电子换向实现磁场的变化，驱动电机转子旋转。根据弗若斯特沙利文的资料，与传统电机相比，BLDC电机具有效率高、功耗低、控制精度高、噪音低等优点，在各类应用领域得到广泛使用。我们的产品旨在帮助最大发挥BLDC电机的性能优势，实现高效率、低噪音、高精度的运行表现。 公司6月30日开始招股，招股价≤120.5港元，每手股数100股，最低认购12171.53港元，市值≤130.94亿港元，发行数量1629.95万股，属于半导体行业，有绿鞋。 保荐人是中金公司，中金公司近2年保荐的项目首日上涨率是54.54%，保荐人整体业绩挺一般。 一共有10名基石，包括泰康人寿保险有限责任公司、保银资产管理有限公司、3W Fund Management Limited、Wind Sabre、华夏基金（香港）有限公司、Mega Prime Development Limited、三花国际新加坡私人有限公司、Fourier Capital Management Limited、Torus Fund SP、Intac Investment Fund。基石共认购1.12亿美元，占发行总数的44.78%，基石占比一般。 全球电机市场由2019年的人民币10,142亿元增加至2023年的人民币13,746亿元，复合年增长率为7.9%，得益于芯片技术进步及下游市场需求增长。随着全球基础设施建设投资增加，该市场预计将由2024年的人民币14,562亿元增加至2028年的人民币21,465亿元，
1.18万
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2025-06-30
没有必要为“不会发生”的投资而焦虑
随想52：没有必要为“不会发生”的投资而焦虑 肥猫的朋友们，又见面了！ 上一周的股市应该让不少人感到舒坦， $标普500ETF(SPY)$ 又创了新高。市场一涨，总能看到不少“变脸”神速的评论员：一个多月前还在唱衰、骂某些股票是“垃圾”的人，现在摇身一变成了多头，比如 $美国超微公司(AMD)$ 。4月他们的目标价还在$75以下，现在却一口气喊到$200、甚至$300，仿佛从来没有质疑过这家公司一样。 Image 除此之外，牛市中还有一种常见的“焦虑制造机”——那种拿一只股票举例说：“如果你20年前买了它，或者当初它几分钱的时候投1万美元，现在就已经是5000万富翁了！”听起来确实刺激，也确实说明了长期投资的力量，但往往只是给人平添焦虑罢了。 比如有人在X.com上举 $英伟达(NVDA)$ （英伟达）为例，说如果早在16年前投进去，现在就赚翻了。但肥猫想说，当时的NVDA是个啥？那时候它也不是AI巨头，甚至AI的概念都没成型，风险高得很。更别说中间经历过多少次股价的腰斩、回撤。你真有可能在它跌去50%的时候，提前离场。 其实你完全不需要早在16年前就“押中NVDA”才能赚到钱。比如2020年、甚至2022年，NVDA的价格（拆股后）还只有十几块钱，持有到今天，不也有10倍的回报吗？关键是你敢不敢拿得住。 Image 我们再来设想一个更现实的情境： 2009年，你买入NVDA后一年涨了一倍，你卖不卖？ 不卖，那如果半年后跌回原点呢？你还扛得住吗？ 好不容易两年后又翻了一倍，你卖不卖？ 如果再一次短期暴涨两倍，你忍得住不落袋为安？ 然后它再跌8
1.47万
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2025-06-30
【不讲废话，只给答案】之TSLA、UNH、CRCL
2025年6月30日，星期一，盘前分析： $特斯拉(TSLA)$ ： 上个收盘价为323. 长期上行结构依然稳固，本周走势值得关注，若可放量突破，则有望开启新一轮上行行情。 $联合健康(UNH)$ ：上个收盘价为309. 中短期动能延续，价格将继续上探至327附近，若站稳则有望进一步挑战340区域。 $Circle Internet Corp.(CRCL)$ ： 上个收盘价为180. 热度持续攀升的新上市个股，当前走势预示开盘大概率低开回稳。160附近存在关键支撑，持续关注该股。 欢迎在评论区留下你想我分析的股票代码。如果你觉得这些内容有价值，请点赞、转发，支持我们持续更新。
精彩联合健康还会下探一次的300一下吗？
3.24万
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2025-06-30
国泰君安国际拿个虚拟牌照，你就能买比特币了？
就最近国泰君安国际拿到虚拟牌照的事大家应该都有刷到吧，一些营销号真的有点夸张，兴奋像啥似的，说什么终于开放啦，可以买了啥的。这几天也一直有人在问是不是可以开了可以交易，所以还是抽时间聊一下吧。 $国泰君安国际(01788)$ $OSL集团(00863)$ $连连数字(02598)$ $恒生指数(HSI)$ $恒生科技指数(HSTECH)$
1.03万
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2025-06-30
往阻力更小的方向交易
兄弟们周一好，我又重回正轨了。 相比于出差饥一顿饱一顿的日子，我更喜欢规律的生活和交易。 虽然这几天基本关闭了美股账户的交易，但是在白天工作间隙，大A的交易是一直持续的。 但是由于高强度的工作，以及昨晚才落地北京，对于美股的消息面和市场节奏判断目前有些脱节。所以我需要1-2天的信息输入和盘前计划才能给大家一个相对准确的输入。 所以今天这篇文章，港A股的信息比例会大于美股比例。 大A： 最近大家有没有发现，大A的交易相对好做，市场的增量资金逐渐变多，导致每个方向的投资者好像都有收获。 一般而言，市场的走势可以分为：主升，强势震荡，弱势震荡，主跌。 这四种状态里面，目前的市场应该是：强势震荡。 市场中这几天有很多老师在强调第三波赚钱效应。 这是什么意思呢？ 所谓第三波，简单解释就是：第一波赚钱效应主升（磕磕绊绊，但是赚钱效应的情绪打出来了，萌芽了）；第二波小分歧，第三波更猛烈的主升。 而我们现在就是处于赚钱效应结构里的：第二波小分歧，第三波随时会来的节奏中。 但是这并不是100%会发生，这是基于模式的一种预测。 虽然整体很强，但我相信，很多短线选手，最近其实是很郁闷的。总觉得很难做，盘面轮动非常快。 以之前强势的稳定币为例，之前这种强度的板块行情，至少会出现好几轮，出现好几个至少5板以上的阶段龙最票。 但这次，几乎没有。很多人会觉得，又是量化在搞事了。 实际上并不是；量化对于盘面风格的影响确实很大，但是更大的原因，是因为市场没有形成真正的合力。如果一个板块很强，必然会形成聚焦挤压，形成超级龙头。 因此，如果真的出现第三波行情，一定是有一个超级龙头来带领行情的。 当前的行情好，但是很多人踏空，渐渐就会形成一种气势上的积累，一旦爆发，便会形成阶段板块的主升。 接下来，最主要的就是寻找这个三阶段主升的爆发点。 这就是阻力最小的方向。 这一切是基于成交量维持的推测，如果成交量极具萎缩，
1.46万
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2025-06-30
极智嘉：概念不错，业绩还行，就是估值有点贵！
临近半年末，港交所一口气放出来7只新股，真是让人眼花缭乱。 在这7只新股中，极智嘉关注度较高，公司是全球最大的仓储履约AMR(自主移动机器人)解决方案提供商，旨在赋能仓储履约和工业搬运场景，在提高供应链效率的同时减少对人工的依赖。 $极智嘉-W(02590)$ AMR指自主移动机器人，即利用先进的传感器和算法设计的、可在无人工干预的环境中导航的机器人。 AMR通常用于物流和仓库，执行物料搬运和库存管理等任务。 AMR解决方案通过全自动流程管理和快速部署，可以显著提高运营效率和准确性，并降低人工成本，提高投资回报率： 因此，根据灼识咨询的数据，全球AMR解决方案市场预计于2029年增长至人民币1,621亿元，2024年至2029年的复合年增长率为33.1%。AMR解决方案在整体仓储自动化领域的渗透率由2020年的4.4%上升至2024年的8.2%，预计2029年将达到20.2%： 身处高速增长赛道，极智嘉又是该领域最大的玩家，给人一种弯下腰就能捡到黄金的感觉。 从业绩上看，去年极智嘉营收24亿，同比增长13%： 虽然增速算不上惊艳，但极智嘉的毛利率达到34.8%，海外市场收入占比高达72%，而且海外市场的毛利率达到46.5%，在TO B类制造业中属于顶级的存在！而且，极智嘉调整后的净利率已从2022年的-56.5%收窄至-3.8%，有望迎来盈亏转折点： 从运营数据上看，极智嘉的客户数从2022年的254家增长至去年的324家，复购率从58.3%提升至74.6%，每名客户贡献的收入从491万提升至741万： 但是，极智嘉此次上市采取了一口价，市值218亿港币，约199亿人民币。 按照去年24亿的收入计算，极智嘉的市销率估值（市值/收入）为8.3倍，对比A股的机器人概念股，这样的估值偏高： 从基石认
精彩这七家打谁呢，谢谢
7.99万
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2025-06-30
「2025年中盘点」“特朗普领导的新高”“港交所被挤爆”... 中美投资最强主线回顾！
2025年过半，全球股市整体表现——“东升西不落”🔥领涨先锋：代表指数- $恒生指数(HSI)$ ，年内涨幅21.06%。（港股今年势头强劲， $恒生科技指数(HSTECH)$ YTD19.55%，虽然4月受到国际局势和市场情绪的影响出现回调，但整体呈现超预期走势，成为全球表现最佳市场之一）反弹王者：代表指数- $标普500(.SPX)$ ，年内涨幅4.96%。（美股结束其“疯狂”的六个月，因对人工智能和关税的担忧，标普500指数从峰值暴跌19%，跌至熊市边缘后急速反弹，截止上周五收盘，标普已累计反弹约23%，同时市值大幅飙升逾10万亿美元，创下自二月以来的首次纪录，突破6170点）从上一次2月19日的高位到周五的再创新高，标普500指数的本轮日线级别上的V型反转总计仅耗费了89个交易日。[鼓掌]今年在“特朗普的领导”（特朗普本人的年中总结：标普500与纳指是“在特朗普的领导下”创新高的）和香港市场估值修复下，全球投资市场风险与机会并存，年中老虎社区最受小虎们关注的投资主线大盘点：【美股三大投资主线】☀️AI算力爆发，云基础设施开启新竞赛算力基建投入持续超出预期，北美四大云厂商资本开支保持高速增长；随着AI大模型使用量迅速上升，推理端算力需求激增，带动整个AI产业链纵向扩展。截止目前，AI算力延续涨势，包括 $英伟达(NVDA)$ 、 $博通(AVGO)$ 、
精彩标普500指数从峰值暴跌19%，跌至熊市边缘后急速反弹，截止上周五收盘，标普已累计反弹约23% [开心]
1.02万
1.04万
1.43万
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2025-06-30
英伟达股价创新高，现在还能进场吗？
过去一周， $英伟达(NVDA)$ 的走势大家应该有所关注，只能说是真的猛——6月27日收盘价冲到157.75美元，总市值突破3.8万亿美元，一度坐上全球市值第一的宝座。 这种气势，很容易让人“心动”，觉得不买就要错过了，我相信就算到了这个时候还是会有人问：现在还能进场吗？针对这个老生常谈的话题，我们要先弄懂几个核心问题： 1、它到底还能涨吗？基本面支不支持？ 2、技术面怎么看？有支撑吗？ 3、现在进场，是高位追涨？还是趋势的开始？ 4、哪些风险需要我们注意？ 基本面来看，英伟达确实该涨，毕竟是有真材实料的。 一季度的数据中心业务同比飙升73%，直接贡献了44亿美元营收，远超游戏、汽车业务，占据公司营收大头，直接从买显卡的变成全球AI基础设施的供应商了；OpenAI、 $Meta Platforms, Inc.(META)$ 、 $微软(MSFT)$ 、 $亚马逊(AMZN)$ 全都离不开它的GPU，就算 $美国超微公司(AMD)$ 出了MI300，也撼动不了英伟达的地位；现在英伟达的远期PE不到30倍，这比它过去5年的平均水平都低，说明股价不是乱飙，盈利也在往上跟，估值不算离谱；还有就是华尔街对它的期望值挺高的，Loop Capital给出250美元目标价，Barclays上调至200美元，按照157美元的现价来看，还是有上涨空间的。 除了基本面，英伟达的技术面也可以说是“教科书”
精彩自己的狗永远都是最坏的
2.34万
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2025-06-30
$FORTIOR(01304)$ 芯片设计公司新股要不要打新？ 先说结论：近期港股科技股疲软，建议短线操作交易看暗盘决定是否参与？中长线可少量资金申购打新！ FORTIOR打新分析如下： 一、公司基本面分析 财务表现亮眼 2022-2024年毛利复合增长率达31%（1.85亿→3.16亿人民币），2024年毛利率52.6%，显著高于行业平均水平。 高毛利体现公司在成本控制与产品溢价能力上的优势，行业竞争力突出。 发行信息 全球发售规模：1,629.95万股H股，香港发售占10%，国际配售90%。 定价区间：最高120.50港元/股，每手100股，入场费约12,050港元。 上市时间：预计2025年7月9日。 二、市场环境分析 港股大盘走势 恒生指数近一个月（2025年6月）震荡上行，最高触及24,533点，当前点位24,072点（-0.87%）。市场流动性充足，但波动性较高（单日振幅常超1%）。 科技股表现：腾讯（00700.HK）、阿里（09988.HK）近期股价回调，但估值处于合理区间（腾讯PE TTM 21.6x，阿里14.9x），反映市场对龙头股的谨慎乐观。 行业对比 FORTIOR的52.6%毛利率 远高于同业，若其2024年净利润约3.5亿港元，发行市盈率约34倍（假设发行价上限），略高于腾讯、阿里，但高增长或支撑溢价。 三、打新关键指标 超额认购预期 行业高毛利+港股流动性充裕，可能吸引机构与散户超额认购，但需关注最终定价是否贴近上限。 保荐人与基石投资者 新闻未披露保荐人历史项目表现及基石投资者名单，需进一步确认以评估承销能力与市场信心。 市场情绪 近期新股首日涨幅分化（参考同期港股打新案例），需结合招股期间市场情绪调整策略。 四、风险提示 市场波动风险 恒指6月波动加剧，若上
精彩大新这件事情，还是要慎重
1.07万
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2025-06-30
实盘+美港股解读 – 美股硬核大盘要走向哪里，港股初步选择拐头向下6/30
实盘 美股，最近持续强势上行，川普一句取消与加拿大的关税谈判，让大盘快速跳水，走势变得比较难看，但，尾盘的再次收复让强势上涨的走势得以延续。大盘到了什么状态？要往哪里去？大盘短期有初步走向超买，下一步的动作我们将详细分析。港股，周五有受到A股的小幅拖累，但结构还算有保持住(大涨加强势振荡)，然而该选择的时候，大盘选择了向下。 $标普500$ 标普纳指5天强势上行，走向何方？ 1,盘面情况， 盘面，周五盘面除了一个小意外，大部分时间相对简单，也是最近行情的延续。夜盘时段平盘开出，微幅振荡，随后小幅上行，直到盘前。PCE数据略微超出预期，消费下降明显，大盘振荡回落，小涨结束盘前。正式开盘后，大盘依然强势上行，盘中虽然跳水，收盘还是中阳上涨，让历史新高显得非常显眼。 2,K线分析， 技术分析，一直是本评论文章的最核心板块，在基本面不变的情况下，在没有黑天鹅和大意外的情况下，还是非常有效的。大盘最近连续上行，明显呈加速之势，显然，这是这拨行情以来的一个节奏的显著变化，从短周期看，已经正式进入超买状态，尽管还是初级阶段，从周线看，走势和状态其实还算不错的。月线看，指标不算高，但是偏离却是在一个较高甚至很高的位置。因此，我们需要进入偏保守策略。这是后面一段我们的整体基调。从现在到年底，标普来一次5-10%的调整，然后走高结束整年度的行情，这种可能还是存在的。短期，新高已经拿下，展开振荡的可能性较大，结合走势和窗口期，想直接扭转走势，还不至于那么快，振荡反复走高，最后选择方向。这个基调基础上，我们还是会密切关注每日的走势和变化，来真切感受和预估可能的实际变化(周末文章，就多分析了一些)。 3,市场消息和基本面， 就消息层面，首先是PCE，其实整体都在预期之内，并不夸张，消费下降(5月时还是悲观状态)，只会增加降息的可能性，白宫要提高AI能源供应，让AI和能源继续上行。关税协议继续酝酿(还
精彩再不加精，顶不住了，要退出了
1.12万
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2025-06-30
镁伽科技IPO：高研发投入下的自主智能体突围路径
凭借服务880家行业客户及15亿元人民币在手订单的坚实基础，中国自主智能体供应商镁伽科技正式申请港交所上市。此次IPO由摩根士丹利、华泰国际、德意志银行和建银国际共同保荐，旨在支持其持续高研发投入下的技术迭代与市场拓展。 从招股书看，镁伽科技成立于2016年，是国内智慧实验室自动化领域的收入领先者。 镁伽科技此时IPO恰逢制造业智能化需求爆发，以及AI向具身智能延伸的重要窗口期。公司能否叩开港交所大门，又是否能从高投入的科技赛道中杀出重围？ 全球智能化浪潮下，双场景卡位 人工智能技术的深入应用正显著改变全球工业格局，现代科研与制造环境对自动化系统的能力和灵活性提出了更高要求。 然而，传统自动化体系在集成人工智能技术以应对复杂多变的工作流程时，普遍面临处理海量实时数据的巨大挑战。 这一技术瓶颈，为镁伽科技等具备“AI原生”架构的自主智能体解决方案供应商提供了重要的市场机遇。这类企业在数据驱动的环境中，其底层技术架构具备处理复杂信息的先天优势。 市场研究机构灼识咨询的数据显示，全球自主智能体机器人技术市场规模已从2020年的约318亿元人民币快速增长至2024年的约1143亿元人民币，年复合增长率高达37.7%，并预计在2030年达到约3837亿元规模。 基于此广阔市场，镁伽科技的战略定位清晰聚焦于“智慧实验室+智能制造”这两大高价值应用场景，并重点服务于生命科学、新能源、半导体等具有高附加值的关键产业领域。 镁伽科技的核心技术优势体现在其模块化系统架构上，镁伽科技Labillion操作系统能够有效整合包括Auflo、CellVue在内的多种智能体模块，显著提升在实验室场景中的部署效率和适应能力。 同时，镁伽科技FusionTwinX平台为消费电子和新能源生产线提供了融合数字孪生与实时优化功能的解决方案。正是凭借这种技术灵活性，镁伽科技在2024年中国智慧实验室应用场景的自主智
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2025-06-30
简单的复盘一下当前的行情以及后续的操作逻辑，仅作为复盘和参考。 6月上半年的美股行情随着新高结束！ 最近美股很强，超出了很多人的预期，从美股走势看，标普继续在日线上升趋势中，市场的整体宏观环境还是利多市场的， 市场押注降息的趋势越来越激烈，虽然大盘有提前price in的趋势，不过后面的市场还是会处于震荡上行的走势。 考虑到马上要进入7月财报季，手里减掉了一些短期标的，留下了大概率补涨的标的，周五的时候建仓了谷歌和苹果， 谷歌和苹果在这轮反弹行情中，明显落后其他科技股，如果按照EPS预期来讲，目前谷歌和苹果仍处于低估值的区间。 进入7月份，市场的交易逻辑回归到关税谈判、经济增长情况以及降息空间预期上，大盘指数层面问题不大， 因此从建仓逻辑上看，就是轻指数，重个股，关注小盘股指数，寻找补涨的板块。 美丽大法案如果通过，减税以及后面的降息是利好罗素2000的小盘股，美股的周期经验就是当美联储降息时，成长型小盘股的表现通常要跑赢大盘股，况且当前罗素2000的年线还是绿的，风格轮动下罗素2000的机会出现了。 虽然说拉长周期看，美股大盘指数表现更稳定，但在市场补涨阶段，微盘股有均值回归的需求，甚至在美股周期中，有不少时期罗素2000是跑赢了同期的纳斯达克和标普。 高盛全球投资研究团队在最新的市场观点认为小盘股在下半年有可能会出现几次不挑基本面的短期急涨。 因此呢在7月定投罗素2000相关的标的，是具备性价比的，杜绝人心中的成见是一座大山，接下来重视罗素2000，相关标的（IWM、UWM） 最后总结一下后市的观点：在美股大盘指数新高的情况下，操作策略就是寻找补涨和轮动的机会。 两个方向：一是以苹果、谷歌、芯片二三线股为主科技股。 二是小盘指数策略，减税和降息利好小盘企业盈利面改善以及均值回归，代表标的罗素2000指数。