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苹果可能大涨点

$苹果(AAPL)$ 成本262，就盼着财报的时候能解套，然后再也不碰了。这票日落西山，半死不活的。 $微软(MSFT)$

要是有的话，就多点耐心拿着，等月底财报出来再选方向。其实长线没啥问题。要是没有，就等站上年线再考虑 $Meta Platforms, Inc.(META)$

2.紫金矿业 (02899.Hk) 这种公司，业绩完全被大宗商品价格牵着走。金价看美联储脸色，铜价赌全球电网建设速度。投资它，我心里必须对那条生产成本线有数：在行业低谷时，它能不能比同行熬得更久？我认为这才是关键。

$微软(MSFT)$微软的生态很强。全能冠军产品多，可以共享数据，有利于AI发挥功能。微软就是企业软件的全能冠军

$苹果(AAPL)$苹果还是强，我感觉以后高端市场苹果份额会占比还会比现在大，然后其他厂家只有零碎几个百分点，原创的魅力，群众的眼睛是雪亮的，好产品大家用钱包投票

极智嘉-W(02590)涨超6%，截至发稿，涨6.52%，报28.74港元，成交额7870.46万港元。 消息面上，据极智嘉-W官微消息，公司推出RMS调度系统全新版本。全新版RMS的3D监控功能新增LOD细节层次技术，在不增加额外服务器投入的前提下，实现高保真3D模型实时加载。管理者可通过远程监控，直观查看机器人、容器、配套设备等的实时状态以及相关任务进度，可以大幅降低异常闭环时间，让多仓统筹管理变得更轻松高效。 汇丰研究研报指出，AMR技术正快速改变全球仓储行业，渗透率预计从2024年的8%增至2029年的20%。极智嘉-W凭72%的海外收入占比，海外销售毛利率高达47%(中国内地市场仅4%)，以及重复客户销售贡献的提升(2024年占比75%)，成为行业领先者。此外，维护费收入预计到2027年占销售额12%。该行对极智嘉-W的盈利增速预期(2025至2027年CAGR达147%)显着高于竞争对手AutoStore(市场料35%)。 $极智嘉-W(02590)$

就像Facebook那样，人人能有个专属的bot，再加上TPU和医疗，市场占有率肯定越来越大。 $谷歌(GOOG)$ $谷歌A(GOOGL)$

今晚纳指看样子要反弹， $Meta Platforms, Inc.(META)$ 估计还得跌。 $微软(MSFT)$ 大概率不涨不跌或者微涨。反正这三贱客 还有$亚马逊(AMZN)$ 肯定至少有一个今晚还得大跌

$苹果(AAPL)$高端芯片价格年年涨，苹果手机保持很多年加量不加价了，是最良心的手机。强烈看好苹果

$微软(MSFT)$最近两年微软的停滞不前让人失望，毕竟他是真起了个大早的。希望 Satya 今年狠狠打我的脸。

昨晚美股走得很分化，简单说就是指数跌、题材涨！三大指数集体收绿，科技权重股成了拖累市场的主力，但稀土、太空题材还有部分防御股却逆势上涨，成了全场焦点。 大盘 三大指数都在回落，但都没创近期的极值，能明显感觉到市场对政策很敏感，波动主要是政策消息驱动的。道指跌了42.36点，跌幅0.09%，收盘在49149.63点，跌幅很小，相对抗跌；标普500下跌0.53%，收盘6926.60点；纳指下跌1.00%，收盘23471.75点，成交额有3578.12亿美元，能看出市场情绪比较谨慎，资金都在往有政策利好的题材和防御资产里跑，方向还是很明确的。 板块动向 强势板块 1.稀土/矿业板块，核心标的涨幅超30%，美国宣布印度2026年2月加入“硅和平”倡议，这个联盟主要就是保障半导体和AI所需的关键矿产供应，稀土作为核心关键矿产，战略地位一下子就凸显出来了，政策红利直接让板块估值有了重估的机会。 2.太空探索板块，涨超3%，现在地缘政治博弈越来越激烈，太空的战略地位越来越重要，政策和资金都在往这个方向倾斜，相关企业的订单预期也越来越好，板块关注度自然就上去了。 3.国防板块，核心标的涨幅超2%，还是因为全球地缘不确定性越来越高，再加上市场预期美国会扩大国防预算，防御性需求一下子就上来了，像诺斯罗普·格鲁曼、洛克希德马丁这些国防龙头股，涨幅都很靠前； 弱势板块 科技权重板块，纳斯达克100指数跌1.07%，一方面是白宫对部分进口半导体加征25%关税，市场担心全球芯片贸易链会重构，科技企业的成本会上升；另一方面，大家对“美股七巨头”的盈利增长也越来越担心，增长放缓的预期让资金开始获利了结，所以科技股回调压力比较大。 个股 $CRITICAL METALS CORPORATION(CRML)$  ：上涨3

一、短期操作（1-3个月） 1. 规避纯算力依赖型标的：微软、亚马逊、Meta等直接受能源政策冲击的企业，短期需观望其自建电厂的成本落地进度，暂不盲目抄底，等待财报中能源成本数据的明确披露。 2. 关注能源配套赛道：科技企业自建电厂会带动光伏、储能、微电网相关美股标的（如特斯拉储能业务、First Solar），可小仓位布局此类受益板块。 二、中期布局（3-12个月） 1. 筛选抗能源成本标的：优先选择自身能源自给率高（如苹果拥有可再生能源电站）或算力优化能力强的科技巨头，待跌势企稳后分批建仓。 2. 跟踪芯片短缺缓解信号：关注台积电、英伟达的产能释放进度，若芯片供应改善，科技巨头的算力扩张逻辑会修复，可提前布局相关龙头。 三、长期持有（1年以上） 1. 锚定核心技术壁垒：美股7巨头的长期竞争力仍源于AI、云计算、元宇宙等核心业务的技术壁垒，能源成本仅是阶段性扰动，逢低配置具备持续研发投入能力的标的（如微软Azure、英伟达AI芯片）。 2. 分散配置降低风险：将科技巨头仓位与能源、消费等板块均衡搭配，对冲单一板块的政策与行业风险。 四、关键风控点 1. 密切跟踪特朗普能源政策的落地细节，若政策执行力度超预期，需进一步下调科技巨头的仓位占比。 2. 关注美股整体流动性变化，美联储加息周期若重启，会放大科技股的估值波动，需及时调整仓位。

这是持续推动人工智能的发展了，看好七姐妹，尤其转型越早的

自建电场，是要突破电力瓶颈？继续看好人工智能

$苹果(AAPL)$  果子真烂，谷歌跟阿里都已经收复失地，它还在原地打转

  时隔15年，iPhone 4再次突然爆火。在国内，iPhone4回收价涨了60倍。   在国外，2025年，谷歌上“购买iPhone 4”相关词条的搜索量增长了979%，购机需求激增。   这是乔布斯最后的得意之作，也是一代人的情怀。   果粉每一次对乔布斯时代手机的怀念，都是对库克时代的拷打。   多方消息显示， 苹果正在加快CEO库克继任者的遴选工作。现任硬件工程高级副总裁的约翰·特努斯（John Ternus）是头号热门人选。   在库克时代的末期，有一个身影见见出现在苹果面前——诺基亚。   乔布斯的遗产   2011年，库克成为苹果公司CEO，他从乔布斯手中接手的，是一个能够打造出划时代产品、足以改变人类历史进程的伟大公司。   彼时，乔布斯创造出划时代的智能手机，随后溘然长逝，商业世界已经将其奉若神明。对于库克而言，他的工作注定是无法超越乔布斯的。任何动作都会被用作比较——“如果乔布斯还活着，一定无法接受……的做法。”     从一开始，库克与乔布斯就不是同一个路线。   接替乔布斯前，库克的最知名战绩是推动苹果供应链改革，将库存期从30天缩短至6天。他的专长在供应链领域，在掌舵苹果的十五年间，他一直在试图将乔布斯的遗产价值最大化。不追求颠覆式创新，而是渐进式创新。相比于改变世界，他追求的是供应链可靠以及成本控制。   库克很成功地完成了任务。他将苹果供应链管理、产品品控做到了极致，在iOS生态中引入“苹果税”，在收购英特尔手机基带业务大力压缩成本，发布iPhone SE机型变相清库存。   在他的治下，苹果成为全球第一个市值破万亿美元的公司，营收从2011财年的1082亿增加到2025财年的4162亿美元，苹果也常年位

美股七姐妹继续强大，定投就可以了，不费心

强强联合，合作共赢。又可以一起把业绩做大了

最近关注到小i和苹果的官司，2025年12月底北京法院驳回了苹果说小i专利无效的申请。2026年上海法院估计就要判小i索赔苹果100亿那事儿了。现在小i市值才500万美元，算下来3500万人民币。就算索赔打个一折，10亿，也够买33个小i了。这股票能不涨吗？感觉现在正是低价入手的好时候，未来肯定有戏。 $苹果(AAPL)$

  时隔15年，iPhone 4再次突然爆火。在国内，iPhone4回收价涨了60倍。   在国外，2025年，谷歌上“购买iPhone 4”相关词条的搜索量增长了979%，购机需求激增。   这是乔布斯最后的得意之作，也是一代人的情怀。   果粉每一次对乔布斯时代手机的怀念，都是对库克时代的拷打。   多方消息显示， 苹果正在加快CEO库克继任者的遴选工作。现任硬件工程高级副总裁的约翰·特努斯（John Ternus）是头号热门人选。   在库克时代的末期，有一个身影见见出现在苹果面前——诺基亚。   乔布斯的遗产   2011年，库克成为苹果公司CEO，他从乔布斯手中接手的，是一个能够打造出划时代产品、足以改变人类历史进程的伟大公司。   彼时，乔布斯创造出划时代的智能手机，随后溘然长逝，商业世界已经将其奉若神明。对于库克而言，他的工作注定是无法超越乔布斯的。任何动作都会被用作比较——“如果乔布斯还活着，一定无法接受……的做法。”     从一开始，库克与乔布斯就不是同一个路线。   接替乔布斯前，库克的最知名战绩是推动苹果供应链改革，将库存期从30天缩短至6天。他的专长在供应链领域，在掌舵苹果的十五年间，他一直在试图将乔布斯的遗产价值最大化。不追求颠覆式创新，而是渐进式创新。相比于改变世界，他追求的是供应链可靠以及成本控制。   库克很成功地完成了任务。他将苹果供应链管理、产品品控做到了极致，在iOS生态中引入“苹果税”，在收购英特尔手机基带业务大力压缩成本，发布iPhone SE机型变相清库存。   在他的治下，苹果成为全球第一个市值破万亿美元的公司，营收从2011财年的1082亿增加到2025财年的4162亿美元，苹果也常年位

2026年1月 $谷歌(GOOG)$ 市值突破4万亿美元，其与 $苹果(AAPL)$ 达成的AI战略合作协议被视为关键推手。 这对科技行业的“老搭档”，从每年数以百亿计的搜索默认位分成，到如今Gemini模型支撑苹果智能（Apple Intelligence）的深度绑定，合作维度的扩展或在AI时代重构全球科技产业的权力版图。 此前苹果与谷歌的利益共生 为维持谷歌搜索在iPhone Safari浏览器的默认地位，谷歌每年向苹果支付数以百亿计的费用，这笔巨额分成构建了双方稳固的利益共生关系：谷歌凭借苹果设备的海量流量以及安卓设备的既有优势，牢牢占据全球近90%的搜索市场份额；苹果则无需投入资本自研搜索引擎，就能获得稳定的利润补充。 这种深度绑定自然引发了监管机构的警惕。 2020年美国司法部联合52个州对谷歌提起反垄断诉讼，指控其通过高额支付锁定默认搜索地位，构成非法垄断。这场历时五年的诉讼在2025年9月迎来关键裁决：联邦法官虽认定谷歌存在垄断行为，要求其向竞争对手开放部分搜索数据，但驳回了强制剥离Chrome浏览器的核心诉求，同时未完全禁止谷歌通过付费获取优先展示位置的行为。 这一“温和”裁决为双方合作延续提供了法律空间，也被市场解读为监管层在AI技术崛起背景下，对科技巨头竞争格局的审慎考量，因法官在判决书中特别指出，生成式AI的发展已改变行业竞争逻辑，无需通过激进拆分重塑市场。 AI时代的转向：从流量争夺到技术互补 如果说搜索分成是流量时代的利益绑定，那么AI领域的深度合作则是两家公司应对行业变革的战略抉择。 长期以来，苹果在AI赛道的滞后成为其市值增长的最大桎梏：曾承诺2024年推出的一系列iPhone AI功能

$苹果(AAPL)$ $谷歌(GOOG)$苹果选择Gemini驱动今年将面世的AI版Siri，谷歌市值首破4万亿美元。这条新闻之所以重要，并不在于苹果是否“承认自己在大模型层面落后”，而在于它清晰地标志着 AI 正式从“模型竞争阶段”，进入“应用与入口竞争阶段”。如果回顾过去两年 AI 的发展路径，会发现无论是 ChatGPT、Copilot 还是各种垂直 AI 应用，本质上仍然属于“需要用户主动打开的工具”。而真正意义上的普及，一定要依附在一个系统级、高频、默认存在的入口之上。从这个角度看，全球范围内没有任何一个“端”，比 Apple 更合适承担这一角色。苹果拥有超过二十亿台活跃设备，同时掌控操作系统、硬件架构与用户体验，这决定了它并不需要在“模型参数”上赢过谁，它真正需要的是让 AI 成为普通用户日常使用的一部分。而 Siri 恰恰是这样一个天然的系统级入口。过去 Siri 的问题并不是“有没有语音助手”，而是能力不足以支撑复杂任务，从而无法形成使用依赖。此次选择由 Google 的 Gemini 驱动 AI 版 Siri，本质上是苹果在当前阶段做出的理性决策：由外部最强通用模型补足“智能上限”，而苹果自身仍牢牢掌握端侧体验、隐私边界和系统控制权。从产业层面看，这种分工并不削弱苹果的长期价值，反而强化了它在 AI 应用时代的独特地位。AI 的价值并不只体现在“模型有多聪明”，而在于是否能够被高频调用、是否真正嵌入生活流程之中。一旦 AI 通过 Siri 这样的系统入口，开始承担信息检索、任务调度、跨应用协同等功能，苹果就不再只是一个硬件公司，而是在事

当 $苹果(AAPL)$ 确定联手 $谷歌(GOOG)$ $谷歌A(GOOGL)$ ，将Gemini 3 AI模型嵌入全新升级的Siri中时，华尔街沸腾了。   这场“联姻”，不仅让Siri摆脱了长久以来的“人工智障”标签，更是直接将谷歌送上了4万亿美元市值的神坛，成为继苹果、微软和英伟达之后第四家达成这一里程碑的公司。目前仅次于英伟达，位列全球第二大最有价值公司。   这一刻，距离2022年11月ChatGPT横空出世已经过去了三年多。当年措手不及的谷歌，如今终于完成了一场漂亮的翻身仗。   迟到的入场者：苹果的AI焦虑   苹果在AI浪潮中的缺席一直是投资者的心头刺。当亚马逊、Meta和微软豪掷数十亿美元构建AI基础设施时，这家iPhone制造商似乎还在观望。原本承诺2025年推出的AI版Siri一再跳票，最终推迟到2026年。   现在，这笔与谷歌的多年合作协议给出了答案。根据彭博社此前报道，苹果计划每年支付约10亿美元使用谷歌AI技术——这对于一家以自主研发为傲的公司来说，无疑是一次重大转向。   苹果在联合声明中表示："经过仔细评估，我们认为谷歌的技术为Apple Foundation Models提供了最强大的基础。"   值得注意的是，即便用了谷歌的模型，这些AI功能仍将运行在苹果设备本地以及“私有云计算”上，确保用户数据不会泄露给第三方。这显示苹果依然坚持其“隐私至上”的底牌。   有趣的是，苹果目前已经与OpenAI合作，将ChatGPT集

当谷歌母公司Alphabet的市值在2026年初逼近4万亿美元、并超越苹果成为全球市值第二高的上市公司时，市场给出的信号已经足够清晰——AI并没有“杀死搜索”，反而正在把搜索重新推回科技商业体系的核心位置。这一轮估值重估，并非来自某个单点技术突破，而是资本市场用真金白银对“AI 重构在线营销底层价值”的投票。 在ChatGPT与通用大模型爆发之后，关于“AI 是否会杀死搜索”的讨论曾一度风靡整个科技圈。但对于二级市场投资者而言，真正重要的从来不是冷冰冰的技术叙事，而是一个更现实的问题：如果搜索不再依赖点击来赚钱，在线营销的商业逻辑究竟将如何演进？平台还能靠什么实现规模化变现？广告这一最核心的现金牛，会被削弱，还是被重塑？ Alphabet的市值变化，恰恰为这一问题提供了一个极具说服力的现实注脚。在“零点击搜索”“答案即服务”的表象背后，搜索并没有失去商业价值，而是正在从流量分发工具，进化为连接用户意图、内容、服务与交易的超级入口。这一变化，同样正在影响百度、微博、小红书等中国平台的产品设计与变现路径。在这场演进中，机会与风险并存，而最终的答案，正在一季度又一季度的财报数据中逐渐浮现。 01 AI时代的搜索与营销突变 当用户从简单的短关键词跳跃到复杂的自然语言提问时，点击率的确出现了下降趋势。 多家机构和媒体报道显示，AI自动回答让很多用户不再点击传统搜索结果链接，导致内容发布者流量明显减少：有报告称新闻网站推荐点击减少10%到25%不等，部分内容甚至更严重。一些行业分析说搜索直接“给出答案”，导致用户不再点击网页链接，从而减少了外部网站的流量。 观察用户行为，可发现用户搜索行为呈现多轮化与深度化，用户问题从短关键词（3-4个词）延伸至多轮长问题（20-60个词甚至更多），搜索意图更明确，表达更具体，AI能够理解潜在需求；用户从被动点击到主动交互，文心助手、谷歌AI搜索、微博

$谷歌A(GOOGL)$ $谷歌(GOOG)$ $苹果(AAPL)$ 摘要： 既然打不过，就加入？Apple与Google的世纪联手，不仅让Alphabet一夜之间站上4万亿市值巅峰，更宣告了AI大模型之战从「技术内卷」正式进入「渠道为王」的收割期。OpenAI慌了吗？微软怎么办？本文深度复盘这场改写历史的交易。 2026年1月12日，注定将被写入科技商业史。 随着Alphabet $(GOOG)$ 与Apple $(AAPL)$ 正式官宣达成深度合作——Google Gemini将全面接入Siri成为其核心底层模型，Google股价应声暴涨，一举突破4万亿美元（4 Trillion）市值大关，正式加入由Nvidia、Apple、Microsoft组成的「4T俱乐部」。 这不仅仅是一个市值的数字游戏，这是全球科技权力版图的一次暴力重构。为什么市场对这次合作如此狂热？这场联姻背后，谁是赢家，谁又是那个落寞的输家？ 一、 Google的绝地反击：护城河的「终极加固」 过去两年，Google投资者的最大噩梦是什么？是「入口焦虑」。市场担心用户不再搜索，而是直接问ChatGPT。 而今天，随着Gemini入驻全球超过20亿台活跃Apple设备，Google用最硬核的方式宣告：搜索帝国的城墙，依然固若金汤。 拿回「流量水龙头」： Siri是全球最大的语音入口。接入Gemini后，Google不仅保住了原本的搜索份额，更直接切入了下一代「AI伴随式服务」的流量上游。这不仅仅是搜索引擎的胜利，是Google在移动互联网时代流量霸权的延续。 Gemin

昨晚美股走得很分化，简单说就是指数跌、题材涨！三大指数集体收绿，科技权重股成了拖累市场的主力，但稀土、太空题材还有部分防御股却逆势上涨，成了全场焦点。 大盘 三大指数都在回落，但都没创近期的极值，能明显感觉到市场对政策很敏感，波动主要是政策消息驱动的。道指跌了42.36点，跌幅0.09%，收盘在49149.63点，跌幅很小，相对抗跌；标普500下跌0.53%，收盘6926.60点；纳指下跌1.00%，收盘23471.75点，成交额有3578.12亿美元，能看出市场情绪比较谨慎，资金都在往有政策利好的题材和防御资产里跑，方向还是很明确的。 板块动向 强势板块 1.稀土/矿业板块，核心标的涨幅超30%，美国宣布印度2026年2月加入“硅和平”倡议，这个联盟主要就是保障半导体和AI所需的关键矿产供应，稀土作为核心关键矿产，战略地位一下子就凸显出来了，政策红利直接让板块估值有了重估的机会。 2.太空探索板块，涨超3%，现在地缘政治博弈越来越激烈，太空的战略地位越来越重要，政策和资金都在往这个方向倾斜，相关企业的订单预期也越来越好，板块关注度自然就上去了。 3.国防板块，核心标的涨幅超2%，还是因为全球地缘不确定性越来越高，再加上市场预期美国会扩大国防预算，防御性需求一下子就上来了，像诺斯罗普·格鲁曼、洛克希德马丁这些国防龙头股，涨幅都很靠前； 弱势板块 科技权重板块，纳斯达克100指数跌1.07%，一方面是白宫对部分进口半导体加征25%关税，市场担心全球芯片贸易链会重构，科技企业的成本会上升；另一方面，大家对“美股七巨头”的盈利增长也越来越担心，增长放缓的预期让资金开始获利了结，所以科技股回调压力比较大。 个股 $CRITICAL METALS CORPORATION(CRML)$  ：上涨3

实盘: 标普纳指分析 美股，标普再创新高，不过高开低走，纳指以来大盘科技股小幅续涨。罗素2000下探并回收小幅振荡，只有道指较大幅度下挫。整体看，大盘延续振荡攀升走势，涨多跌少，稳健地向前开拓行情。需要关注的细节有: 首先，相对高位低开高走，走出上影线，有振荡消化的可能，其次，目前在走振荡上行的走势，空间和时间还不是太够，所以，依然有希望延续目前的节奏。最后，我们不纠结具体细节，不管怎么走，依托20日线，振荡上行的中期走势还是明确的，目前也离20日线不远，调整的空间有限，所以，先重点关注手里的筹码再说。 港股分析 港股大盘，如果是短期的角度看，其实还算正常，前面涨的较猛，现在调整两天，而且还连续呈现下影线，可见调整的程度也不算猛烈，这就为下一步的企稳和反弹，打下了很好的基础。当然，要是从中期角度看，恒科，就算是恒指，也是十分偏弱的。不管怎么说，持续站稳前高和中期均线才能说明真正走好，反之，就是延续振荡。 日经225分析 日经，走势和恒指类似，突破后，回落确认下面支撑线，最差就是不断抬升的20日线，所以，留意其回稳信号就好。 黄金 黄金，目前走势，符合我们预判的波动加收敛走势，主要诱因就是12/29的大跌，目前行情来回波动，中期继续观察，短期很容易被波动所干扰，所以，等波动结束再打算。 $阿里巴巴-W$ 阿里，可以说，不仅没有企稳，反而不断创出新低。就目前来说，阿里巴巴，背靠20日线，多次逢高回落，这已经形成了规律，什么时候打破这个逻辑才有机会，反之，振荡回落的趋势将不断延续。 $百度-W$ 百度, 前期强势甚至创出最近几年新高，后续如何发展，就看其走势与恒科指数对比的强弱，据此，我们来分辨其后续的想象力。 $特斯拉$ 特斯拉，从本质上来说，还是跟随行情，没有走出自己独有的价值，否则，这两年走势也是非常一般，还是前面所讲，特斯拉可以关注，我们重点抓取的是其开始启动和爆发的行情

苹果今日向CNBC证实，将使用Google Gemini来驱动下一代Siri和Apple Intelligence，可能会在3月或者4月推出。协议条款没有披露，但根据彭博社去年底的报道，两家公司正在敲定的这项交易，苹果每年需向其支付约10亿美元。在测试了Gemini、OpenAI的ChatGPT和Anthropic的Claude之后，最终Apple选择了谷歌~对于谷歌来说，轻轻松松跨过了4万亿美元市值门槛，就像马斯克的评价，已经掌控了Android和Chrome的谷歌，再通过与苹果合作进一步扩大影响力——AI + 操作系统 + 浏览器，现在“权力”就更加集中了；但对于苹果来说，还是有些被动。虽然也有自研产品，但最终还是选择依靠外部技术来弥补不足，证实了现阶段在AI领域是落后了。知情人士透露，苹果仍然不打算将Gemini作为长期解决方案，长期希望有内部方案取代Gemini。而且由于一些政策原因，国内本地化的Siri版本不太可能依赖Gemini技术。所以市场永远都是对的——周一早盘谷歌和苹果股价均一度下跌约1%，消息发布后快速回升，谷歌盘中涨幅最高达1.7%，连续三个交易日创新高，市值突破4万亿美元，苹果股价也由跌转涨，最终小幅收涨约0.3%。 $谷歌A(GOOGL)$ $苹果(AAPL)$ （同一天 $沃尔玛(WMT)$ 也宣布了与谷歌合作，将Gemini直接整合到了购物体验中）苹果&谷歌联手，大家对此有何看法？[你懂的]评论区一起讨论吧~

一、短期操作（1-3个月） 1. 规避纯算力依赖型标的：微软、亚马逊、Meta等直接受能源政策冲击的企业，短期需观望其自建电厂的成本落地进度，暂不盲目抄底，等待财报中能源成本数据的明确披露。 2. 关注能源配套赛道：科技企业自建电厂会带动光伏、储能、微电网相关美股标的（如特斯拉储能业务、First Solar），可小仓位布局此类受益板块。 二、中期布局（3-12个月） 1. 筛选抗能源成本标的：优先选择自身能源自给率高（如苹果拥有可再生能源电站）或算力优化能力强的科技巨头，待跌势企稳后分批建仓。 2. 跟踪芯片短缺缓解信号：关注台积电、英伟达的产能释放进度，若芯片供应改善，科技巨头的算力扩张逻辑会修复，可提前布局相关龙头。 三、长期持有（1年以上） 1. 锚定核心技术壁垒：美股7巨头的长期竞争力仍源于AI、云计算、元宇宙等核心业务的技术壁垒，能源成本仅是阶段性扰动，逢低配置具备持续研发投入能力的标的（如微软Azure、英伟达AI芯片）。 2. 分散配置降低风险：将科技巨头仓位与能源、消费等板块均衡搭配，对冲单一板块的政策与行业风险。 四、关键风控点 1. 密切跟踪特朗普能源政策的落地细节，若政策执行力度超预期，需进一步下调科技巨头的仓位占比。 2. 关注美股整体流动性变化，美联储加息周期若重启，会放大科技股的估值波动，需及时调整仓位。

时隔6、7年后，谷歌市值再次超越苹果。🔥苹果公司CEO Tim Cook刚刚发表了一封致股东信，站在投资者的角度来看，也算是回应了市场对苹果AI发展的“不认可”：从苹果产品线的介绍，到苹果芯片、生态、服务、AI的发展……，都展现出了Tim Cook作为苹果领导者，对公司过去发展路径的肯定+对未来长期的信心：苹果具备稳定的现金流：iPhone没有提销量、换机周期，强调体验升级，Services&内容则是抗周期、持续的一条线；Apple Silicon+M5是最重要的护城河，苹果具备“自研芯片平台能力”；苹果的AI，强调可用性-用来提高ARPU、生态壁垒，是“从芯片到软件”的垂直整合，回避了和谷歌、OpenAI这类公司的模型、参数对比。潜台词，苹果不需要价值重估，目标是把AI深度嵌入到整个产品与生态体系，苹果稳定追求长期复利。[正经]但目前来看，市场更喜欢能够重新给估值的公司（AI商业化的进程具备想象力）。自2019年后，谷歌市值再次超越苹果。追求稳定但缺乏新叙事的苹果被反超，去年苹果涨幅仅9%，而现在标普500“万亿美金俱乐部”，前十中AI占绝对主线，各大科技巨头“军备竞赛”的势头肯定会越来越强劲，Tim Cook这封信到底能不能给投资者长期信心？[思考]评论区分享你们对苹果暂时被谷歌反超，以及Tim Cook坚定“求稳”的看法，一起赢取1000虎币奖励！ $苹果(AAPL)$ $谷歌A(GOOGL)$ $纳斯达克(.IXIC)$

极智嘉-W(02590)涨超6%，截至发稿，涨6.52%，报28.74港元，成交额7870.46万港元。 消息面上，据极智嘉-W官微消息，公司推出RMS调度系统全新版本。全新版RMS的3D监控功能新增LOD细节层次技术，在不增加额外服务器投入的前提下，实现高保真3D模型实时加载。管理者可通过远程监控，直观查看机器人、容器、配套设备等的实时状态以及相关任务进度，可以大幅降低异常闭环时间，让多仓统筹管理变得更轻松高效。 汇丰研究研报指出，AMR技术正快速改变全球仓储行业，渗透率预计从2024年的8%增至2029年的20%。极智嘉-W凭72%的海外收入占比，海外销售毛利率高达47%(中国内地市场仅4%)，以及重复客户销售贡献的提升(2024年占比75%)，成为行业领先者。此外，维护费收入预计到2027年占销售额12%。该行对极智嘉-W的盈利增速预期(2025至2027年CAGR达147%)显着高于竞争对手AutoStore(市场料35%)。 $极智嘉-W(02590)$

近日，“全球仓储机器人第一股”极智嘉（Geek+，2590.HK）与全球头部电商企业正式签署战略合作协议。根据协议，该客户承诺在合作期内每年向极智嘉采购数亿元人民币的产品与服务。同时，双方将携手展开全球范围的项目复制和市场开拓，形成高黏性的长期价值共生。 此次战略合作，是极智嘉全球化业务迈入高确定性增长与跨区域复制新阶段的关键信号。 据悉，2025年度该客户就已与极智嘉签订多笔亿级订单。当前的订单爆发叠加长期刚性需求，意味着极智嘉已深度嵌入客户企业的供应链核心，其产品具备如基础设施的不可替代性，也因此为公司的收入和未来增长带来极高确定性。在当前宏观环境下，这种兼具爆发力与安全边际的确定性，是资本市场最为稀缺的资产。 此次合作颇具想象空间的增量，还在于双方的全球业务战略协同。极智嘉的这种伴随巨头“跨海”复制的模式，不仅证明了其解决方案已经具备极强的跨区域普适性与标准化能力，也体现了头部企业对其将单一市场成功经验快速复制到全球的充分信任。这种可复制的增长逻辑，将为极智嘉打开全球市场的广阔增量空间。 $极智嘉-W(02590)$

2.紫金矿业 (02899.Hk) 这种公司，业绩完全被大宗商品价格牵着走。金价看美联储脸色，铜价赌全球电网建设速度。投资它，我心里必须对那条生产成本线有数：在行业低谷时，它能不能比同行熬得更久？我认为这才是关键。

要是有的话，就多点耐心拿着，等月底财报出来再选方向。其实长线没啥问题。要是没有，就等站上年线再考虑 $Meta Platforms, Inc.(META)$

$苹果(AAPL)$苹果还是强，我感觉以后高端市场苹果份额会占比还会比现在大，然后其他厂家只有零碎几个百分点，原创的魅力，群众的眼睛是雪亮的，好产品大家用钱包投票

$苹果(AAPL)$ 成本262，就盼着财报的时候能解套，然后再也不碰了。这票日落西山，半死不活的。 $微软(MSFT)$

今晚纳指看样子要反弹， $Meta Platforms, Inc.(META)$ 估计还得跌。 $微软(MSFT)$ 大概率不涨不跌或者微涨。反正这三贱客 还有$亚马逊(AMZN)$ 肯定至少有一个今晚还得大跌

$微软(MSFT)$微软的生态很强。全能冠军产品多，可以共享数据，有利于AI发挥功能。微软就是企业软件的全能冠军

苹果可能大涨点